现代西方经济学漫谈
经济学与西方经济学
西方经济学基本框架
西方经济学基本原理
当代主流经济学的新古典性质
主流经济学的缺陷与未来的发展方向
国内外经济学的教学与科研
经济学与西方经济学
?关于市场经济体系运行的理论
?理解我们周围世界的一种思路
?西方经济学 = 经济学 或经济学一般理论
（政治经济学是经济学的历史部分）
?西方经济学是什么样的？
?思路有趣、有用、科学
?方法枯燥
回退
西方经济学基本框架
微观经济学
?供给、需求与价格决定
?消费者行为与需求理论
?生产与成本理论
?市场结构理论
?要素市场理论 ——收入分配
?福利经济学与一般均衡理论
回退
微观经济学
产
品
定
价
与
数
量
需
求
供
给
要
素
价
格
与
就
业
生
产
要
素
使
用
要
素
供
给 要素市场
产品市场
要
素
收
入
供给、需求与价格决定
基本思路：在竞争的市场中，价格由供给与
需求共同决定
价格的实质 ——商品交换的比率
边际替代率 vs.相对价格比
回退
消费者行为与需求理论
需求曲线为什么向右下方倾斜
消费者选择 ——在价格与收入约束下如何实
现消费的最优化
?预算方程
?无差异曲线
条件 ——各个商品的边际效用与价格之比相
等
回退
生产与成本理论
供给曲线背后的原因
生产过程中的物质 技术 关系
成本与机会成本
?经济学家的思维和会计师的决策
?短期内即使亏损也应该生产
短期规律 ——边际报酬递减
长期规律 ——规模报酬规律
回退
市场结构理论
将供求双方结合在一起，讨论不同市场环境
下的厂商行为与商品定价
厂商
数量
产品特点 进入 厂商需
求曲线
价格与边
际成本
主要行
业
完全
竞争
无数
个
无区别
（同质）
完全自
由
水平 相等 农业与
金融
垄断
竞争
很多 有区别 自由 倾斜 高于 轻工业
寡头
垄断
少数 有区别或
无区别
有限制 倾斜 高于 重工业
完全
垄断
一个 不可能 倾斜 高于 公用事
业
回退
完全竞争
特点
?众多厂商与消费者
?产品同质
?自由进入和退出
利润最大化条件,P=MC
短期内即使亏损也可能继续营业
长期内只有正常利润，或者说边际企业只
有正常利润
完全垄断
只有一家企业
自然垄断 ——规模经济与市场容量的限制
特点 ——P>MR
单一价格的均衡
多重价格的均衡
寡头垄断
特点 ——少数几家厂商＝ >既竞争又垄断
行为相互影响
相互勾结的寡头 ——卡特尔理论
相互竞争的寡头 ——博弈论的方法
纳什均衡
约会的纳什均衡
Pretty Beta
准时 迟到
Cool
Alpha
准时
Alpha,40
Beta,40
Alpha,20
Beta,30
迟到
Alpha,30
Beta,20
Alpha,30
Beta,30
利润 B的策略
30 40
A的策略
30 1800；1800 1500；2000
40 2000；1500 1600；1600
刑期 B 沉默 开口
A 沉默 0.5年； 0.5年 5年；释放开口 释放； 5年 2年； 2年
垄断竞争
产品有差别的竞争！
?很多的卖者
?产品有差别
?自由进入和退出
定价与产量
?比完全竞争价格高、产量低
?比完全垄断产量高，价格低
?产品丰富
竞争特点：广告竞争和品牌竞争
要素定价与要素使用
要素价格的决定和使用问题，也就是收入
分配理论
区分不同的市场结构
边际生产力理论 ——在竞争的条件下，每
个要素所获由其边际贡献决定，即由该要
素的边际产量值决定
回退
市场机制的效率
福利经济学理论：效率的实现问题
主要内容：
?竞争市场与效率
?不完全竞争的低效率
?外部性带来的效率损失
?公共物品与效率损失
?信息不对称与效率损失
说一个经济有无效率，是看它的福利是否获致最大。
福利由消费者剩余和生产者剩余度量。
生产一辆汽车是否有效率？
耗费的成本 消费者愿意出的最高价
可能性 1 10万 20万
可能性 2 10万 10万
可能性 3 10万 6万
政治宣传材料集中体现了市场的扭曲
消费一辆汽车是否有效率？
汽车售价 15万，但没有卖给出价最高的人（因为政
府干预）
竞争市场与效率
效率的含义,当资源配置到这样一点，不可
能再增加一些人的福利而又不减少另外任何
一个人的福利时，就实现了经济效率。
（, 最大, ）
生产者剩余和消费者剩余
?衡量消费者从消费中获得的好处
?消费者剩余 = 最高支付意愿 – 实际支付
?衡量生产者参与市场获得的好处
?生产者剩余 = 出售价格 – 生产成本
?总剩余 = 消费者剩余 + 生产者剩余
=（买者评价 -买者支付） +（卖者所得 –卖者付
出）
=买者评价 – 卖者付出
如何衡量市场效率？总剩余最大！
当一个经济的总剩余达到最大，就是有资源
配置效率的。
什么时候总剩余最大？
?出价最高者得到物品 （物品发挥了最大价
值） ；
?需求最多的商品使用最多资源；
?生产成本最低的企业投入生产
怎样实现总剩余最大？
（边际）社会收益 =（边际）社会成本
回退竞争的市场机制能否实现最大剩余？
?可以
?但是有限定条件
案例：尢伯罗思拯救洛杉矶奥运会
市场机制有效率的限定条件
?没有垄断；
?无外部性；
?无公共产品；
?无信息不对称。
看不见的手（ Invisible Hand）
,实际上，他一般并未想到要促进公共
利益，也不知道他促进了多少的公共利
益 …… 他只想着自己的利益，但当他这样做
时，一只看不见的手牵引着他，实现了一个
他并未打算实现的目的, 。, 通过追求自
己的利益，他总是能实现社会的利益，而且
比他有意实现社会利益更有效率。,
（ Maggie’s Gift）
价格高于竞争，产量低于竞争 ——无谓损失
?效率的标准是 P=MC
?但垄断条件下只能实现 MC= MR<P，因此还
有增加剩余的空间
垄断可能产生额外成本 ——寻租
边防证、暂住证
案例：长途电话，美国至香港，美国至大陆
注意,垄断的问题在于导致效率损失，而不在
于将消费者剩余转移到生产者手中。前者是资
源配置上的效率问题，后者是收入分配上的公
平问题。
不完全竞争的低效率 回退
附：反垄断与反行政垄断
垄断的两种类型：
?市场竞争的结果
?行政干预的结果 ——行政垄断，包括行业动
乱与地方垄断
中国反垄断与西方国家反垄断的不同
?西方国家 ——纠正市场机制的缺陷
?中国 ——第一步，反行政垄断以完善市场机
制；第二步，反经济型垄断
外部性（第三方效应）,
一个人或企业的经济活动对其他人产生的没有
通过市场交换的影响。它影响到没有参加交易
的人（第三者，旁观者）。好的影响没有得到
回报；坏的影响也不用付出代价。
四个事实：
?生产中消费中都有可能产生
?可以是正的也可以负的
?第三者承担（很无辜，也可能很幸运），未通
过市场
?无论是哪种，都会破坏生产效率
外部性带来的效率损失
外部性带来的效率损失
?正外部性：产量太少
生产上：私人成本＞ 社会成本
消费上：私人收益＜社会收益
决 策：边际私人收益 =边际私人成本
（边际）社会收益＞（边际）社会成本
? 负外部性：产量太多
生产上：私人成本＜社会成本
消费上：私人收益＞ 社会收益
决 策：边际私人收益 =边际私人成本
（边际）社会收益＜（边际）社会成本
私人解决方案与科斯定理
?道德约束
?慈善机构
?内部化：跨界多样化经营
?私人交易，签定合约
科斯定理,在没有交易成本或交易成本
足够低的情况下，只要产权明确，就可
以通过私人之间的协商和签定合约来解
决外部性，而不管产权是如何分配的。
交易成本,为完成交易所付出
的各种成本。包括寻找信息、
达成协议和遵守协议的成本。
排污 部分净化 彻底净化
纸厂的利润 100 40 10
鱼塘的利润 40 140 150
总利润 140 180 160
纸厂与鱼塘的交易
科斯定理的要点：
? 产权界定
? 私人协商
? 交易成本
牛与大象的例子
科斯定理的缺陷：私人解决方法并不总是有效
原因：交易成本可能比较大
针对外部性的公共政策
管制
征税与补贴
征税：针对负外部性（香烟的例子）
补贴：针对正外部性（农村沼气工程，
取缔“麻木”）
可交易的许可证
或者许可证允许转卖
许可证可以拍卖
选择与
成本
无政
府时
的
污染
将总排污量降为 200吨的方法
管制 庇古税10-80万 /100吨 许可证每厂 100吨，可交易 许可证共 200吨，拍卖
纸厂 200吨
排 100
处理 100吨
费用 80万
排 200吨
出 20-160万税
排 200吨
其中买 10-80万
排 200吨
出钱购买：
20-160万
钢厂 200吨
排 100吨
处理 100吨
费用 10万
排 0吨
出 20万处
理费
排 0吨
处理,20万
卖得 10-80万
排 0吨
处理费
20万
哪个更好？ ＜ ＜ ＜
许可证、庇古税和管制：哪个更好？
回退
公共物品与效率损失
不同种类的物品
划分标准：
? 竞争性 ——消费时是否影响他人消费？
? 排他性 ——可否禁止他人消费？
例子：普通公路与高速公路
消费特点 竞争性 非竞争性
排他性 私人物品,饮用水 俱乐部物品,有线
电视，网络
非排他性 共有资源,渔业资源 公共物品,绿化，
普通马路
市场不能有效提供公共物品
市场提供公共物品时出现搭便车现象：不付出
成本而免费享用。
原因：
（ 1）不必付出成本，因为自己的消费不
影响他人；
（ 2）可以不付成本，因为无法强制付费；
（ 3）不愿意付成本生产，因为
私人收益＜社会收益，或者
私人成本＞社会成本
案例：
? 科斯的灯塔（有时可排他）
? 反倾销（非竞争，非排他性）
? 宿舍卫生？（三个和尚没水吃；对比，楼
道卫生）
回退
问题：出现阜阳劣质奶粉的原因是什么？
信息不对称：交易双方拥有的信息是不一样的。
二手车的例子
八成新与六成新
各一半
两种车价值分别
为 6万和 4万
信息不对称时你
愿意出多少钱买
车？结果如何？
自行车保险
自行车被盗的概
率：武大本部 10
％；华工 15％；
华师 20％。
自行车保险费率
应该如何收取？
定位 15％结果是
什么？
信贷
贷款利率 8％，但
有一部分款收不
回？
大部分投资项目
利润率不高。
应不应该提高利
率？
信息不对称与效率损失
信息不对称的后果
? 逆向选择 ——交易双方中拥有更多信息的一方利用
信息优势作出不利于对方的决策，这种决策足以消除
交易。
柠檬市场 ——二手车的例子
? 道德危险 ——交易双方中拥有信息优势的一方利用
对方的不知情在达成交易后改变行为，例如采取不诚
实行为，损害对方利益。
美国丢弃在河里的汽车；买保险后不再注意防损
?传递市场信号 －－为了说服对方而花费资源，让潜在
的交易伙伴相信自己
教育文凭；考试成绩（湖南涟源钢铁的例子）
券商与 IT精英
?效率工资 导致失业 ——提高工资以提高效率
回退
宏观经济学
关于收入或 GDP决定的理论
国民收入核算
产量决定的乘数理论 ——收入－支出模型
乘数理论的扩展 ——IS-LM模型
经济波动（经济周期）理论 ——AS-AD模型
总需求方面的理论：货币与价格理论
总供给方面的分析：菲利浦斯曲线
长期增长理论
总需求管理政策（稳定性政策）
短期波动理论的分析思路
产量决定
的乘数原
理
利率决定的
流动性偏好
理论
IS曲线
LM曲线
IS-LM
模型
总需求
总 供 给
总供给
和总需
求
短
期
经
济
波
动
劳动市场与就业
国民收入核算
GDP是指在一个国家或一个经济体 内 和在 一定
时期 内 生产 的全部 最终 产品或劳务的 市场价值
总和。
GDP寓言之一：两个经济学家创造 GDP
GDP寓言之二：车祸创造 GDP
煤炭
卖给居民
卖给电厂
电力
诺基亚电话
纽约中国银行业务收入
中东劳务输出收入
吊车
卖出一块土地
卖土地支付地产商佣金
托福词汇
三个代表宣传材料
武当山旅游收入
GDP 的含义：
当年产出的产品
流量概念
起到增加存量的作用
2003年全年 国内生产总值
116694亿元，按可比价格计
算，比上年增长 9.1%，
2003年, 中国人均 GDP为
1087美元
按 PPP折算，中国的人均
GDP达 4580美元，较 2002年
的 4020美元增长 14％。
GDP核算
人均G N P 原值（美元）
37610
34510
25430 25250
21230
12205 12020
3780
2610
2190
1080 810
530 480
0
5000
10000
15000
20000
25000
30000
35000
40000
美国 日本 香港 德国
新加坡
台湾 韩国
马来西亚
俄罗斯
泰国
菲律宾
印度尼西亚
印度 越南
人均GNP原值
（美元）
人均G N P 原值（美元）
GDP与经济福利
GDP不能完全衡量经济福利 ——人们感觉到的满
足
?有些能增进福利的东西没有反映到 GDP里
?闲暇
?家庭生产
?地下经济 (因偷税而未统计的部分以及非法经济活动）
?GDP中的一些项目损害了福利，破坏环境
?GDP中有些项目无益于社会福利，如军工产品
?GDP没有反映收入分配
但是，总体而言,GDP是一个好指标。
GDP恒等式
GDP ＝ 消费（ C） ＋投资（ I ）＋政府购买
支出（ G） ＋进出口净额（ X-M）
GDP ＝消费（ C） +私人储蓄（ S） +政
府（净）税收（ T）
C + I + G + （ X-M） = C + S + T
I = S ＋（ M – X） +（ T – G）
简单收入决定的乘数原理
决定 GDP的因素是什么？
?需求不足时，总产量决定于总支出
?总需求不足的原因 ——三大心理规律
?只考虑商品市场
边际消费倾向为 b，投资增加△ I, GDP增加多少？
-----------------------------------------------------------------
Round Increase in AD Accumulative Increase in Y
Car △ I △ I
Food b△ I △ I+ b△ I
Sightseeing b b△ I △ I+ b△ I+ b2△ I
…………………………………………………….
N,Concert bn-1△ I △ I+ b△ I+ b2△ I +…+b n-1△ I
……………………………………………………
------------------------------------------------------------------
△ Y = ( 1 + b2 + b3 + … + b n-1 ) △ I
=[ 1/(1-b)] △ I
乘数原理
?GDP决定于总支出（订单经济），收入或产量
随着支出的增加而增加。
?收入增加是引起其增加的支出增加量的倍数。
?乘数的大小取决于边际消费倾向、税率和边际
进口倾向。
?乘数的作用是双向的，支出的增加引起收入或
产量加倍增加，支出的减少也会引起收入或产
量的加倍减少。
?在充分就业时，乘数不再起作用。
?考虑到货币市场时，由于挤出效应，乘数作用
变小。
如何看待一国储蓄与消费关系？
?节俭悖论：越节俭越贫穷（越储蓄，储蓄越少）
?储蓄多 ——需求不足 ——下一次产量减少 ——
收入减少 ——储蓄减少。因此，节俭对个人是
美德，对社会是不幸。
?短期内，储蓄越少，产量越多。
?长期内，储蓄越多，生产能力越大，增长越快。
?如果投资充足，储蓄越多对经济越有利。
财政政策
?政府购买支出与转移支付能够刺激总产出增加，
是扩张性的；税收减少总产出，是紧缩性的。
?政府购买支出作用大于税收与转移支付，税收
与转移支付作用程度相同。
?平衡预算政策对总需求具有刺激作用。
西方经济学基本原理
1,每个人都面临着有得有失的取舍
原因：资源的稀缺性和用途的多样性
2,拥有一样物品或使用资源的成本是因此而失去的东
西的价值
机会成本 ------使用资源的代价
3,理性的人按 边际原理 思考和决策
决策时比较增量成本和增量收益（边际成本和边际
收益）
4,人们对激励作出反应
----个人如何决策 ----
5,每个人都可以从（自愿）交换中获益
6,通常市场是组织经济活动的良好方式
看不见的手（ Invisible Hand）
,实际上，他一般并未想到要促进公共利益，也不知道他促进了多少的公共利
益 …… 他只想着自己的利益，但当他这样做时，一只看不见的手牵引着他，实现了
一个他并未打算实现的目的, 。, 通过追求自己的利益，他总是能实现社会的利
益，而且比他有意实现社会利益更有效率。, （ Maggie’s Gift,monk）
Market mechanism is self-interest checked by
competition within framework of law
7,有时 政府 能够 改善市场
存在着市场缺陷（ market failure）
（能够而非愿意，有时而非铁定）
----人们之间的相互交往 ----
回退
8,一国生活水准取决于其生产商品与服务的能力
生产率（生产力） ------每小时劳动生产的商
品与服务量
9,货币过多引起价格上涨
通货膨胀 ------一般物价水平的持续上涨
10,在通货膨胀与失业之间存在着交替
----整个经济是如何运行的 ----
53
Source,Haver Analytics Macroeconomic Database
经济科学 —演绎推理
?相信简单规律的存在
?相信事务之间的因果联系
?利用演绎推理
选定研究主题＝ >依据合理的假定＝ >通过严格
的逻辑推理＝ >对命题进行正式的证明＝ >寻求
广泛适用的一般解＝ >力求预测未来
?广泛运用数学与计量经济学方法
怎样把握当代主流经济学？
新古典性质
演绎法中的新古典传统
?理性原则
?方法论个人主义
?人是同质的
?从个体可以推知总体
?利己主义
?均衡的存在
?市场机制
为什么说现代主流经济理论是新古典经济学
传统
?微观经济学依然是新古典微观经济理论
?古典与新古典的经济理论在现代经济学里被用数
学方法重新表述。例如，阿罗、德布鲁等人的一
般均衡理论
?信息经济学也只是对新古典经济学做了一些修补,
增加了新的约束
?宏观经济学是建立在新古典微观基础上
?经济学的研究方法扩展到非经济领域
基础理论或方法
?均衡模式
?理性预期
?经济变量内生化
?纳什均衡
主流经济理论是规范性的
回退
新古典经济学的谬误
?不存在完全的理性 －－
日常消费有学习机制，但退休后的储蓄、婚姻
等没有学习机制
?纳什均衡不存在
例子：走左边还是右边？
?理性预期是错的
?均衡并不存在
主流经济学的缺陷与未来的发展方向
新经济学 — 归纳推理与复杂性科学思路
新经济学的方法论基础
?复杂性科学 ——
?事物是复杂的，不可叠加，应该整体地看
?个体是异质的，方法论个人主义是不对的
?不存在简单因果关系，系统随时会受外力冲击
?时间与空间相互联系，事物始终处在变化之中
?人们的智力不足以进行严谨的演绎推理
?不寻求找到随时随地适用的一般性结果，而是
寻找暂时存在的关系模式。
?应该更多地依赖直觉和
?归纳推理
?广泛地利用计算机技术
演绎推理
深蓝和浅绿之间的弈棋
股票市场的基础分析
西医
归纳推理
真正的棋手对弈
股票市场的技术分析
中医
酒吧问题与
理性预期的谬误
设想一个人决定当
酒吧客人在 70％以
下时就去酒吧；否
则就呆在家里。
他的预期是否正确？
从例子看分歧
地上的 100元钱,如果路边有
100元钱，肯定是假的；如果
是真的，早被人拣走
路边的李子一定是苦涩的，
不会熟的。 回退 1 回退 2
对未来趋势的预测
?复杂性科学是否会成为潮流尚无定论
?但新古典的理论不会消失，是一个有用的参照系
?两类理论相互补充
?新古典经济学的一些基本假设如理性和最大化行
为仍然有用，但需要观察而不是假设
主流经济理论 新的趋势
假设 完全理性 有限理性
理论 规范性的 描述性的
方法 演绎推理 加上归纳推理
研究目标 财富 幸福
2002诺贝尔经济学奖获得者
Daniel Kahneman,Princeton
基本观点或贡献：
将认知心理学引入经济学
?人们并非总是理性的；偏好
并不总是一致
?不确定性下的选择；与传统
的期望效用理论相悖
动摇了现代经济学的基础
一些建议
附：卡尼曼与前景理论
回退
岛 A 岛 B
有 1000户居民 有 18000户居民
90%居民的房子被毁 10%居民的房子被毁
人们觉得联合国应该支援的金额：
岛 A,1500万美元 岛 B,1000万美元
非理性例一
非理性例二
A套餐具（ 24个餐具） B套餐具（ 40个餐具）
8个菜碟：全部完好 8个菜碟：全部完好
8个汤碗：全部完好 8个汤碗：全部完好
8个点心碟：全部完好 8个点心碟：全部完好
8个杯子,2个已碎
8个茶托,7个已碎
A套餐具,33美元 B套餐具,24美元
非理性例三
非理性的其他例子：
?去电影院看电影, 电影票丢了, 要不要再买一
张？ 200块钱的电话卡弄丢了呢？
?由寒转暖, 和由暖转寒时, 同样的温度, 衣着
是否一样？
?剩菜是否到掉？
?挣来的钱和中奖的钱
意义之一：营销中应用
CD机定价 100元，支付现金，则按商品的原价计
算，如果以信用卡支付，则需要支付 105块；
人们通常更愿意以现金支付。
CD机定价 105元，以现金支付可以优惠到 100元，
而用信用卡则无此优惠；人们愿意用卡支付。
不确定性下的选择
?偏好具有非线性特征
（ 3000,100％） vs.（ 4000,80％）
（ 4000,20％） vs.（ 3000,25％）
?对损失和所得的感受程度不一样
（＋ 1000,100％ ） vs,（＋ 2000,50％； 0,50％）
（ 2000－ 1000,100％） vs,（ 2000,50％； 0,50％）
?满足或开心来自增量而不是总量
?初始经验影响判断（以偏概全，小数定理）
?参照系影响判断
非洲的联合国成员有 65％吗？
非洲的联合国成员有 30％吗？
一些建议
?如果有几个好的消息要发布, 应该分开发布 。
?如果有几个坏消息要公布，应该一起发布。
?如果有一个大大的好消息和一个小小的坏消息，
应该一起告诉别人。
?如果有一个大大的坏消息和一个小小的好消息,
应该分别公布这两个消息 。
?长工资的艺术
?称东西的艺术
回退
卡尼曼的理论动摇了现代经济学的基础
?长期以来，正统经济学一直以, 理性人, 为理论基础，
通过一个个精密的数学模型构筑起完美的理论体系。
?这一理论到 理性预期 和 纳什均衡 达到极致
?而卡尼曼教授等人的行为经济学研究则从人自身的心
理特质、行为特征出发，去揭示影响选择行为的非理
性心理因素，其矛头直指正统经济学的逻辑基础 ——
—理性人假定。
?行为经济学强调, 人们的行为不仅受到利益的驱使,
而且还受到多种心理因素的影响 。
对比：加里 ·贝克尔
回退
国内外经济学的教学与科研
完整的经济学体系和研究方法或规范
教师制度与 tenure
教学与考试
经济学的公共课
科研写作的训练
从挥泪斩马谡说起
政府 公众 政府
A X X X
B X -X X
C X X Y=f(X)
D X -X Z=f(-X)
E S S S=f(S)
Y是对 X,S是对 S,Z是对 -X的
最佳反应
附录：回到宏观经济学，回到新古典 ——
2004诺贝尔奖获得者理论介绍
C> A > E > D > B
1.动态不一致性与宏观经
济政策问题
基德兰德和普雷斯科特
C> A > E > D > B
什么是时间不一致性或动态不一致性？
时间不一致性又称动态不一致性，是指政府为
长期制定的最优政策从短期来看不是最优的。
从长远来看，坚持规则要比相机抉择更好一些。
西方国家的政策困境并不是决策者的非理性行
为导致的，也不是决策失误导致的。而是决策
机制和政治过程所导致的，因为在现有体制下
难以宣布一个有约束力的政策。
承诺机制是非常必要的，不随意更改的政策规
则是需要的。
?从立法上对决策者进行限制
?对信誉进行投资 时间一致性模型
2.经济周期的原因 —— 实际周期理论
利用了随机版本的新古典增长模型分析长期增长过
程中的经济波动。
首次分析了技术冲击带来的经济周期波动，指出供
给方面的技术冲击和需求的波动一样可以引致经济
波动，丰富了对经济周期波动驱动力量的分析。
提出了劳动的时际替代
从个人偏好和厂商技术的角度出发展开分析，为宏
观理论奠定了坚实的微观基础。
在经济周期中消费者和厂商始终满足了最大化目标。
在求解模型时提出一个全新的分析方法 —— 数字分
析方法（ numerical method）和计算机模拟方法
在经验研究中，他开创了, 校正口径, 的分析方法。
这些方法都在现代宏观经济学中广泛运用。
附录：现代经济周期理论
1.实际经济周期理论
?前提：工资与物价能够迅速而充分地调整，迅
速出清市场。
?经济波动的起因：经济周期是由实际因素造成
的（非货币因素 )。
?经济周期的传导机制之一是劳动的时际替代，
通过劳动的时际替代导致就业从而产量的变动。
?经济周期的性质：
?均衡经济周期。在经济波动中，经济体系是均衡的，
不存在非自愿失业，因而劳动市场是均衡的。
?货币是中性的。
经济周期的过程：例子
非典爆发
减少外出
消费减少，以及
经济活动缩减
产量降低，就业下降
三峡工程开始
需求增加
价格上升，以及
工资增加
产量增加，就业增加
劳动的时际替代
?工人在任何时候愿意提供的劳动取决于面
临的激励
?工人对激励的暂时变化和持久变化作出不
同反应
?激励体现在工资和利率上
?当工资暂时增加时，或者利率暂时提高时，
工人增加就业时间，以充分获取所能得到
的好处
?当工资持续增加，或者利率持久提高时，
工人的工作时间倾向于不做调整。
?外在的实际冲击往往时暂时的
?经济周期得以形成
2
1)1(
W
Wr??时际相对工资
2,新凯恩斯主义的经济周期理论
2.1 经济周期理论的特点
新凯恩斯主义对经济周期的解释有很多种，一
个共同特征是：
?经济衰退是不均衡的，这与新古典主义的实
际周期理论迥然不同。
?宏观经济的波动根源在于微观结构方面
?经济波动的起因是需求
?单个的经济决策人是理性的
?市场具有不完全性：如工资物价刚性
?市场的不完全性使得个人理性行为导致宏观
非理性。
2.2 菜单成本与总需求外部性
?总需求外部性 ——如果一些企业降低价格，有
利于刺激总需求增加
机制 ——轻微降低了物价水平，增加了实际货
币余额，扩大了对所有企业的总需求。
?企业在定价或调整价格时只考虑自己的利益，
不会去考虑对其他企业的影响。
?调价存在着菜单成本，阻止了价格的灵活调整。
?虽然菜单成本很小，但对总需求的影响很大。
2.3 协调失灵
在总需求减少时，如果每个企业都降低价格，每
个工人都降低工资，可以刺激需求，走出衰退。
但是，如果是单方面地降低工资和物价，就会受
到损失
结果，在很长的时期内价格和工资保持不变
2.4 交错合同理论
工资与物价的确定并不同时进行
各个部门的工资与物价水平相互影响
出现工资与物价调整缓慢的局面
总需求波动时带来经济波动
时间一致性模型
要讨论的经济环境 转至
?经济结构 ——菲利浦斯曲线
π = π E –ε (u–u*)………………… （ A）
?政府效用函数
y（ u,π ）＝－ (u－ α u*)2－ βπ2 …… （ B）
其中 1>α >0
可能结局
?如果没有约束，失业与通货膨胀的最优选择应
该分别是 α u*和 0。
?有约束时，政府是在菲利浦斯曲线方程（ A）
的约束下，寻求效用函数（ B）最大化的
政府决策：预期是否会影响到政府决策呢？
?如果预期是外生的，不影响。
?如果预期是内生的，影响。
如果公众知晓经济结构，即清楚菲利浦斯曲
线；也知道政府的类型，即知道政府的效用
函数，就会形成内生预期，即理性预期。换
言之，公众知道自己的预期会影响到实际价
格，在预期时会充分考虑这一点。
公众的 理性预期 分两步进行：
?首先替政府求解最优的通货膨胀政策, 依据是
（ A） 和 （ B） 两个式子, 在 （ A） 式的约束下
求 （ B） 的最大值, 这样可以得出
(1+βε2) π ＝ π E +(1－ α )ε u*???? （ C）
?然后公众再根据 （ C） 式求预期通货膨胀, 由
此得：
π ＝ π E＝ (1－ α ) u*/βε >0。
而由此得出
u＝ u*。
?公众分两步求出的预期通货膨胀是一个 后向递
推 的办法 。
结局比较
?Result1：（ π, u）＝（ (1－ α ) u*/βε，
u*）
?Result2：（ π, u）＝（ 0,u*）
?Result3：（ π, u）＝（ 0,α u*）
结论
Result2和 Result3都难以企及。 Result1是动
态一致性的解。
结论,在动态不一致性的作用下，政府的货
币政策具有通货膨胀倾向
Schools of
Macroecono
mics
Wage
and price
flexibility
expectation Full
employment
Policy
implication
Other aspects
Classical
Economics
flexible Perfect
foresight
Yes No role for
the
governmen
t
AS is vertical
Keynesian
Economics
rigid Static Cannot
guarantee
necessary Deficiency in AD
AS slopes upward
Monetarism flexible Adaptive Yes for the
long run
No role for
the
governmen
t
Only money matters
Short run and long
run AS are different
New
Classical
Macroecon-
omics
flexible Rational Yes
with
disturbance
ineffective Micro foundation of
macroeconomics
Agent maximization
New
Keynesian
School
rigid Rational Cannot
guarantee
necessary Micro foundation of
macreconomics
Agent maximization
经济学与西方经济学
西方经济学基本框架
西方经济学基本原理
当代主流经济学的新古典性质
主流经济学的缺陷与未来的发展方向
国内外经济学的教学与科研
经济学与西方经济学
?关于市场经济体系运行的理论
?理解我们周围世界的一种思路
?西方经济学 = 经济学 或经济学一般理论
（政治经济学是经济学的历史部分）
?西方经济学是什么样的？
?思路有趣、有用、科学
?方法枯燥
回退
西方经济学基本框架
微观经济学
?供给、需求与价格决定
?消费者行为与需求理论
?生产与成本理论
?市场结构理论
?要素市场理论 ——收入分配
?福利经济学与一般均衡理论
回退
微观经济学
产
品
定
价
与
数
量
需
求
供
给
要
素
价
格
与
就
业
生
产
要
素
使
用
要
素
供
给 要素市场
产品市场
要
素
收
入
供给、需求与价格决定
基本思路：在竞争的市场中，价格由供给与
需求共同决定
价格的实质 ——商品交换的比率
边际替代率 vs.相对价格比
回退
消费者行为与需求理论
需求曲线为什么向右下方倾斜
消费者选择 ——在价格与收入约束下如何实
现消费的最优化
?预算方程
?无差异曲线
条件 ——各个商品的边际效用与价格之比相
等
回退
生产与成本理论
供给曲线背后的原因
生产过程中的物质 技术 关系
成本与机会成本
?经济学家的思维和会计师的决策
?短期内即使亏损也应该生产
短期规律 ——边际报酬递减
长期规律 ——规模报酬规律
回退
市场结构理论
将供求双方结合在一起，讨论不同市场环境
下的厂商行为与商品定价
厂商
数量
产品特点 进入 厂商需
求曲线
价格与边
际成本
主要行
业
完全
竞争
无数
个
无区别
（同质）
完全自
由
水平 相等 农业与
金融
垄断
竞争
很多 有区别 自由 倾斜 高于 轻工业
寡头
垄断
少数 有区别或
无区别
有限制 倾斜 高于 重工业
完全
垄断
一个 不可能 倾斜 高于 公用事
业
回退
完全竞争
特点
?众多厂商与消费者
?产品同质
?自由进入和退出
利润最大化条件,P=MC
短期内即使亏损也可能继续营业
长期内只有正常利润，或者说边际企业只
有正常利润
完全垄断
只有一家企业
自然垄断 ——规模经济与市场容量的限制
特点 ——P>MR
单一价格的均衡
多重价格的均衡
寡头垄断
特点 ——少数几家厂商＝ >既竞争又垄断
行为相互影响
相互勾结的寡头 ——卡特尔理论
相互竞争的寡头 ——博弈论的方法
纳什均衡
约会的纳什均衡
Pretty Beta
准时 迟到
Cool
Alpha
准时
Alpha,40
Beta,40
Alpha,20
Beta,30
迟到
Alpha,30
Beta,20
Alpha,30
Beta,30
利润 B的策略
30 40
A的策略
30 1800；1800 1500；2000
40 2000；1500 1600；1600
刑期 B 沉默 开口
A 沉默 0.5年； 0.5年 5年；释放开口 释放； 5年 2年； 2年
垄断竞争
产品有差别的竞争！
?很多的卖者
?产品有差别
?自由进入和退出
定价与产量
?比完全竞争价格高、产量低
?比完全垄断产量高，价格低
?产品丰富
竞争特点：广告竞争和品牌竞争
要素定价与要素使用
要素价格的决定和使用问题，也就是收入
分配理论
区分不同的市场结构
边际生产力理论 ——在竞争的条件下，每
个要素所获由其边际贡献决定，即由该要
素的边际产量值决定
回退
市场机制的效率
福利经济学理论：效率的实现问题
主要内容：
?竞争市场与效率
?不完全竞争的低效率
?外部性带来的效率损失
?公共物品与效率损失
?信息不对称与效率损失
说一个经济有无效率，是看它的福利是否获致最大。
福利由消费者剩余和生产者剩余度量。
生产一辆汽车是否有效率？
耗费的成本 消费者愿意出的最高价
可能性 1 10万 20万
可能性 2 10万 10万
可能性 3 10万 6万
政治宣传材料集中体现了市场的扭曲
消费一辆汽车是否有效率？
汽车售价 15万，但没有卖给出价最高的人（因为政
府干预）
竞争市场与效率
效率的含义,当资源配置到这样一点，不可
能再增加一些人的福利而又不减少另外任何
一个人的福利时，就实现了经济效率。
（, 最大, ）
生产者剩余和消费者剩余
?衡量消费者从消费中获得的好处
?消费者剩余 = 最高支付意愿 – 实际支付
?衡量生产者参与市场获得的好处
?生产者剩余 = 出售价格 – 生产成本
?总剩余 = 消费者剩余 + 生产者剩余
=（买者评价 -买者支付） +（卖者所得 –卖者付
出）
=买者评价 – 卖者付出
如何衡量市场效率？总剩余最大！
当一个经济的总剩余达到最大，就是有资源
配置效率的。
什么时候总剩余最大？
?出价最高者得到物品 （物品发挥了最大价
值） ；
?需求最多的商品使用最多资源；
?生产成本最低的企业投入生产
怎样实现总剩余最大？
（边际）社会收益 =（边际）社会成本
回退竞争的市场机制能否实现最大剩余？
?可以
?但是有限定条件
案例：尢伯罗思拯救洛杉矶奥运会
市场机制有效率的限定条件
?没有垄断；
?无外部性；
?无公共产品；
?无信息不对称。
看不见的手（ Invisible Hand）
,实际上，他一般并未想到要促进公共
利益，也不知道他促进了多少的公共利
益 …… 他只想着自己的利益，但当他这样做
时，一只看不见的手牵引着他，实现了一个
他并未打算实现的目的, 。, 通过追求自
己的利益，他总是能实现社会的利益，而且
比他有意实现社会利益更有效率。,
（ Maggie’s Gift）
价格高于竞争，产量低于竞争 ——无谓损失
?效率的标准是 P=MC
?但垄断条件下只能实现 MC= MR<P，因此还
有增加剩余的空间
垄断可能产生额外成本 ——寻租
边防证、暂住证
案例：长途电话，美国至香港，美国至大陆
注意,垄断的问题在于导致效率损失，而不在
于将消费者剩余转移到生产者手中。前者是资
源配置上的效率问题，后者是收入分配上的公
平问题。
不完全竞争的低效率 回退
附：反垄断与反行政垄断
垄断的两种类型：
?市场竞争的结果
?行政干预的结果 ——行政垄断，包括行业动
乱与地方垄断
中国反垄断与西方国家反垄断的不同
?西方国家 ——纠正市场机制的缺陷
?中国 ——第一步，反行政垄断以完善市场机
制；第二步，反经济型垄断
外部性（第三方效应）,
一个人或企业的经济活动对其他人产生的没有
通过市场交换的影响。它影响到没有参加交易
的人（第三者，旁观者）。好的影响没有得到
回报；坏的影响也不用付出代价。
四个事实：
?生产中消费中都有可能产生
?可以是正的也可以负的
?第三者承担（很无辜，也可能很幸运），未通
过市场
?无论是哪种，都会破坏生产效率
外部性带来的效率损失
外部性带来的效率损失
?正外部性：产量太少
生产上：私人成本＞ 社会成本
消费上：私人收益＜社会收益
决 策：边际私人收益 =边际私人成本
（边际）社会收益＞（边际）社会成本
? 负外部性：产量太多
生产上：私人成本＜社会成本
消费上：私人收益＞ 社会收益
决 策：边际私人收益 =边际私人成本
（边际）社会收益＜（边际）社会成本
私人解决方案与科斯定理
?道德约束
?慈善机构
?内部化：跨界多样化经营
?私人交易，签定合约
科斯定理,在没有交易成本或交易成本
足够低的情况下，只要产权明确，就可
以通过私人之间的协商和签定合约来解
决外部性，而不管产权是如何分配的。
交易成本,为完成交易所付出
的各种成本。包括寻找信息、
达成协议和遵守协议的成本。
排污 部分净化 彻底净化
纸厂的利润 100 40 10
鱼塘的利润 40 140 150
总利润 140 180 160
纸厂与鱼塘的交易
科斯定理的要点：
? 产权界定
? 私人协商
? 交易成本
牛与大象的例子
科斯定理的缺陷：私人解决方法并不总是有效
原因：交易成本可能比较大
针对外部性的公共政策
管制
征税与补贴
征税：针对负外部性（香烟的例子）
补贴：针对正外部性（农村沼气工程，
取缔“麻木”）
可交易的许可证
或者许可证允许转卖
许可证可以拍卖
选择与
成本
无政
府时
的
污染
将总排污量降为 200吨的方法
管制 庇古税10-80万 /100吨 许可证每厂 100吨，可交易 许可证共 200吨，拍卖
纸厂 200吨
排 100
处理 100吨
费用 80万
排 200吨
出 20-160万税
排 200吨
其中买 10-80万
排 200吨
出钱购买：
20-160万
钢厂 200吨
排 100吨
处理 100吨
费用 10万
排 0吨
出 20万处
理费
排 0吨
处理,20万
卖得 10-80万
排 0吨
处理费
20万
哪个更好？ ＜ ＜ ＜
许可证、庇古税和管制：哪个更好？
回退
公共物品与效率损失
不同种类的物品
划分标准：
? 竞争性 ——消费时是否影响他人消费？
? 排他性 ——可否禁止他人消费？
例子：普通公路与高速公路
消费特点 竞争性 非竞争性
排他性 私人物品,饮用水 俱乐部物品,有线
电视，网络
非排他性 共有资源,渔业资源 公共物品,绿化，
普通马路
市场不能有效提供公共物品
市场提供公共物品时出现搭便车现象：不付出
成本而免费享用。
原因：
（ 1）不必付出成本，因为自己的消费不
影响他人；
（ 2）可以不付成本，因为无法强制付费；
（ 3）不愿意付成本生产，因为
私人收益＜社会收益，或者
私人成本＞社会成本
案例：
? 科斯的灯塔（有时可排他）
? 反倾销（非竞争，非排他性）
? 宿舍卫生？（三个和尚没水吃；对比，楼
道卫生）
回退
问题：出现阜阳劣质奶粉的原因是什么？
信息不对称：交易双方拥有的信息是不一样的。
二手车的例子
八成新与六成新
各一半
两种车价值分别
为 6万和 4万
信息不对称时你
愿意出多少钱买
车？结果如何？
自行车保险
自行车被盗的概
率：武大本部 10
％；华工 15％；
华师 20％。
自行车保险费率
应该如何收取？
定位 15％结果是
什么？
信贷
贷款利率 8％，但
有一部分款收不
回？
大部分投资项目
利润率不高。
应不应该提高利
率？
信息不对称与效率损失
信息不对称的后果
? 逆向选择 ——交易双方中拥有更多信息的一方利用
信息优势作出不利于对方的决策，这种决策足以消除
交易。
柠檬市场 ——二手车的例子
? 道德危险 ——交易双方中拥有信息优势的一方利用
对方的不知情在达成交易后改变行为，例如采取不诚
实行为，损害对方利益。
美国丢弃在河里的汽车；买保险后不再注意防损
?传递市场信号 －－为了说服对方而花费资源，让潜在
的交易伙伴相信自己
教育文凭；考试成绩（湖南涟源钢铁的例子）
券商与 IT精英
?效率工资 导致失业 ——提高工资以提高效率
回退
宏观经济学
关于收入或 GDP决定的理论
国民收入核算
产量决定的乘数理论 ——收入－支出模型
乘数理论的扩展 ——IS-LM模型
经济波动（经济周期）理论 ——AS-AD模型
总需求方面的理论：货币与价格理论
总供给方面的分析：菲利浦斯曲线
长期增长理论
总需求管理政策（稳定性政策）
短期波动理论的分析思路
产量决定
的乘数原
理
利率决定的
流动性偏好
理论
IS曲线
LM曲线
IS-LM
模型
总需求
总 供 给
总供给
和总需
求
短
期
经
济
波
动
劳动市场与就业
国民收入核算
GDP是指在一个国家或一个经济体 内 和在 一定
时期 内 生产 的全部 最终 产品或劳务的 市场价值
总和。
GDP寓言之一：两个经济学家创造 GDP
GDP寓言之二：车祸创造 GDP
煤炭
卖给居民
卖给电厂
电力
诺基亚电话
纽约中国银行业务收入
中东劳务输出收入
吊车
卖出一块土地
卖土地支付地产商佣金
托福词汇
三个代表宣传材料
武当山旅游收入
GDP 的含义：
当年产出的产品
流量概念
起到增加存量的作用
2003年全年 国内生产总值
116694亿元，按可比价格计
算，比上年增长 9.1%，
2003年, 中国人均 GDP为
1087美元
按 PPP折算，中国的人均
GDP达 4580美元，较 2002年
的 4020美元增长 14％。
GDP核算
人均G N P 原值（美元）
37610
34510
25430 25250
21230
12205 12020
3780
2610
2190
1080 810
530 480
0
5000
10000
15000
20000
25000
30000
35000
40000
美国 日本 香港 德国
新加坡
台湾 韩国
马来西亚
俄罗斯
泰国
菲律宾
印度尼西亚
印度 越南
人均GNP原值
（美元）
人均G N P 原值（美元）
GDP与经济福利
GDP不能完全衡量经济福利 ——人们感觉到的满
足
?有些能增进福利的东西没有反映到 GDP里
?闲暇
?家庭生产
?地下经济 (因偷税而未统计的部分以及非法经济活动）
?GDP中的一些项目损害了福利，破坏环境
?GDP中有些项目无益于社会福利，如军工产品
?GDP没有反映收入分配
但是，总体而言,GDP是一个好指标。
GDP恒等式
GDP ＝ 消费（ C） ＋投资（ I ）＋政府购买
支出（ G） ＋进出口净额（ X-M）
GDP ＝消费（ C） +私人储蓄（ S） +政
府（净）税收（ T）
C + I + G + （ X-M） = C + S + T
I = S ＋（ M – X） +（ T – G）
简单收入决定的乘数原理
决定 GDP的因素是什么？
?需求不足时，总产量决定于总支出
?总需求不足的原因 ——三大心理规律
?只考虑商品市场
边际消费倾向为 b，投资增加△ I, GDP增加多少？
-----------------------------------------------------------------
Round Increase in AD Accumulative Increase in Y
Car △ I △ I
Food b△ I △ I+ b△ I
Sightseeing b b△ I △ I+ b△ I+ b2△ I
…………………………………………………….
N,Concert bn-1△ I △ I+ b△ I+ b2△ I +…+b n-1△ I
……………………………………………………
------------------------------------------------------------------
△ Y = ( 1 + b2 + b3 + … + b n-1 ) △ I
=[ 1/(1-b)] △ I
乘数原理
?GDP决定于总支出（订单经济），收入或产量
随着支出的增加而增加。
?收入增加是引起其增加的支出增加量的倍数。
?乘数的大小取决于边际消费倾向、税率和边际
进口倾向。
?乘数的作用是双向的，支出的增加引起收入或
产量加倍增加，支出的减少也会引起收入或产
量的加倍减少。
?在充分就业时，乘数不再起作用。
?考虑到货币市场时，由于挤出效应，乘数作用
变小。
如何看待一国储蓄与消费关系？
?节俭悖论：越节俭越贫穷（越储蓄，储蓄越少）
?储蓄多 ——需求不足 ——下一次产量减少 ——
收入减少 ——储蓄减少。因此，节俭对个人是
美德，对社会是不幸。
?短期内，储蓄越少，产量越多。
?长期内，储蓄越多，生产能力越大，增长越快。
?如果投资充足，储蓄越多对经济越有利。
财政政策
?政府购买支出与转移支付能够刺激总产出增加，
是扩张性的；税收减少总产出，是紧缩性的。
?政府购买支出作用大于税收与转移支付，税收
与转移支付作用程度相同。
?平衡预算政策对总需求具有刺激作用。
西方经济学基本原理
1,每个人都面临着有得有失的取舍
原因：资源的稀缺性和用途的多样性
2,拥有一样物品或使用资源的成本是因此而失去的东
西的价值
机会成本 ------使用资源的代价
3,理性的人按 边际原理 思考和决策
决策时比较增量成本和增量收益（边际成本和边际
收益）
4,人们对激励作出反应
----个人如何决策 ----
5,每个人都可以从（自愿）交换中获益
6,通常市场是组织经济活动的良好方式
看不见的手（ Invisible Hand）
,实际上，他一般并未想到要促进公共利益，也不知道他促进了多少的公共利
益 …… 他只想着自己的利益，但当他这样做时，一只看不见的手牵引着他，实现了
一个他并未打算实现的目的, 。, 通过追求自己的利益，他总是能实现社会的利
益，而且比他有意实现社会利益更有效率。, （ Maggie’s Gift,monk）
Market mechanism is self-interest checked by
competition within framework of law
7,有时 政府 能够 改善市场
存在着市场缺陷（ market failure）
（能够而非愿意，有时而非铁定）
----人们之间的相互交往 ----
回退
8,一国生活水准取决于其生产商品与服务的能力
生产率（生产力） ------每小时劳动生产的商
品与服务量
9,货币过多引起价格上涨
通货膨胀 ------一般物价水平的持续上涨
10,在通货膨胀与失业之间存在着交替
----整个经济是如何运行的 ----
53
Source,Haver Analytics Macroeconomic Database
经济科学 —演绎推理
?相信简单规律的存在
?相信事务之间的因果联系
?利用演绎推理
选定研究主题＝ >依据合理的假定＝ >通过严格
的逻辑推理＝ >对命题进行正式的证明＝ >寻求
广泛适用的一般解＝ >力求预测未来
?广泛运用数学与计量经济学方法
怎样把握当代主流经济学？
新古典性质
演绎法中的新古典传统
?理性原则
?方法论个人主义
?人是同质的
?从个体可以推知总体
?利己主义
?均衡的存在
?市场机制
为什么说现代主流经济理论是新古典经济学
传统
?微观经济学依然是新古典微观经济理论
?古典与新古典的经济理论在现代经济学里被用数
学方法重新表述。例如，阿罗、德布鲁等人的一
般均衡理论
?信息经济学也只是对新古典经济学做了一些修补,
增加了新的约束
?宏观经济学是建立在新古典微观基础上
?经济学的研究方法扩展到非经济领域
基础理论或方法
?均衡模式
?理性预期
?经济变量内生化
?纳什均衡
主流经济理论是规范性的
回退
新古典经济学的谬误
?不存在完全的理性 －－
日常消费有学习机制，但退休后的储蓄、婚姻
等没有学习机制
?纳什均衡不存在
例子：走左边还是右边？
?理性预期是错的
?均衡并不存在
主流经济学的缺陷与未来的发展方向
新经济学 — 归纳推理与复杂性科学思路
新经济学的方法论基础
?复杂性科学 ——
?事物是复杂的，不可叠加，应该整体地看
?个体是异质的，方法论个人主义是不对的
?不存在简单因果关系，系统随时会受外力冲击
?时间与空间相互联系，事物始终处在变化之中
?人们的智力不足以进行严谨的演绎推理
?不寻求找到随时随地适用的一般性结果，而是
寻找暂时存在的关系模式。
?应该更多地依赖直觉和
?归纳推理
?广泛地利用计算机技术
演绎推理
深蓝和浅绿之间的弈棋
股票市场的基础分析
西医
归纳推理
真正的棋手对弈
股票市场的技术分析
中医
酒吧问题与
理性预期的谬误
设想一个人决定当
酒吧客人在 70％以
下时就去酒吧；否
则就呆在家里。
他的预期是否正确？
从例子看分歧
地上的 100元钱,如果路边有
100元钱，肯定是假的；如果
是真的，早被人拣走
路边的李子一定是苦涩的，
不会熟的。 回退 1 回退 2
对未来趋势的预测
?复杂性科学是否会成为潮流尚无定论
?但新古典的理论不会消失，是一个有用的参照系
?两类理论相互补充
?新古典经济学的一些基本假设如理性和最大化行
为仍然有用，但需要观察而不是假设
主流经济理论 新的趋势
假设 完全理性 有限理性
理论 规范性的 描述性的
方法 演绎推理 加上归纳推理
研究目标 财富 幸福
2002诺贝尔经济学奖获得者
Daniel Kahneman,Princeton
基本观点或贡献：
将认知心理学引入经济学
?人们并非总是理性的；偏好
并不总是一致
?不确定性下的选择；与传统
的期望效用理论相悖
动摇了现代经济学的基础
一些建议
附：卡尼曼与前景理论
回退
岛 A 岛 B
有 1000户居民 有 18000户居民
90%居民的房子被毁 10%居民的房子被毁
人们觉得联合国应该支援的金额：
岛 A,1500万美元 岛 B,1000万美元
非理性例一
非理性例二
A套餐具（ 24个餐具） B套餐具（ 40个餐具）
8个菜碟：全部完好 8个菜碟：全部完好
8个汤碗：全部完好 8个汤碗：全部完好
8个点心碟：全部完好 8个点心碟：全部完好
8个杯子,2个已碎
8个茶托,7个已碎
A套餐具,33美元 B套餐具,24美元
非理性例三
非理性的其他例子：
?去电影院看电影, 电影票丢了, 要不要再买一
张？ 200块钱的电话卡弄丢了呢？
?由寒转暖, 和由暖转寒时, 同样的温度, 衣着
是否一样？
?剩菜是否到掉？
?挣来的钱和中奖的钱
意义之一：营销中应用
CD机定价 100元，支付现金，则按商品的原价计
算，如果以信用卡支付，则需要支付 105块；
人们通常更愿意以现金支付。
CD机定价 105元，以现金支付可以优惠到 100元，
而用信用卡则无此优惠；人们愿意用卡支付。
不确定性下的选择
?偏好具有非线性特征
（ 3000,100％） vs.（ 4000,80％）
（ 4000,20％） vs.（ 3000,25％）
?对损失和所得的感受程度不一样
（＋ 1000,100％ ） vs,（＋ 2000,50％； 0,50％）
（ 2000－ 1000,100％） vs,（ 2000,50％； 0,50％）
?满足或开心来自增量而不是总量
?初始经验影响判断（以偏概全，小数定理）
?参照系影响判断
非洲的联合国成员有 65％吗？
非洲的联合国成员有 30％吗？
一些建议
?如果有几个好的消息要发布, 应该分开发布 。
?如果有几个坏消息要公布，应该一起发布。
?如果有一个大大的好消息和一个小小的坏消息，
应该一起告诉别人。
?如果有一个大大的坏消息和一个小小的好消息,
应该分别公布这两个消息 。
?长工资的艺术
?称东西的艺术
回退
卡尼曼的理论动摇了现代经济学的基础
?长期以来，正统经济学一直以, 理性人, 为理论基础，
通过一个个精密的数学模型构筑起完美的理论体系。
?这一理论到 理性预期 和 纳什均衡 达到极致
?而卡尼曼教授等人的行为经济学研究则从人自身的心
理特质、行为特征出发，去揭示影响选择行为的非理
性心理因素，其矛头直指正统经济学的逻辑基础 ——
—理性人假定。
?行为经济学强调, 人们的行为不仅受到利益的驱使,
而且还受到多种心理因素的影响 。
对比：加里 ·贝克尔
回退
国内外经济学的教学与科研
完整的经济学体系和研究方法或规范
教师制度与 tenure
教学与考试
经济学的公共课
科研写作的训练
从挥泪斩马谡说起
政府 公众 政府
A X X X
B X -X X
C X X Y=f(X)
D X -X Z=f(-X)
E S S S=f(S)
Y是对 X,S是对 S,Z是对 -X的
最佳反应
附录：回到宏观经济学，回到新古典 ——
2004诺贝尔奖获得者理论介绍
C> A > E > D > B
1.动态不一致性与宏观经
济政策问题
基德兰德和普雷斯科特
C> A > E > D > B
什么是时间不一致性或动态不一致性？
时间不一致性又称动态不一致性，是指政府为
长期制定的最优政策从短期来看不是最优的。
从长远来看，坚持规则要比相机抉择更好一些。
西方国家的政策困境并不是决策者的非理性行
为导致的，也不是决策失误导致的。而是决策
机制和政治过程所导致的，因为在现有体制下
难以宣布一个有约束力的政策。
承诺机制是非常必要的，不随意更改的政策规
则是需要的。
?从立法上对决策者进行限制
?对信誉进行投资 时间一致性模型
2.经济周期的原因 —— 实际周期理论
利用了随机版本的新古典增长模型分析长期增长过
程中的经济波动。
首次分析了技术冲击带来的经济周期波动，指出供
给方面的技术冲击和需求的波动一样可以引致经济
波动，丰富了对经济周期波动驱动力量的分析。
提出了劳动的时际替代
从个人偏好和厂商技术的角度出发展开分析，为宏
观理论奠定了坚实的微观基础。
在经济周期中消费者和厂商始终满足了最大化目标。
在求解模型时提出一个全新的分析方法 —— 数字分
析方法（ numerical method）和计算机模拟方法
在经验研究中，他开创了, 校正口径, 的分析方法。
这些方法都在现代宏观经济学中广泛运用。
附录：现代经济周期理论
1.实际经济周期理论
?前提：工资与物价能够迅速而充分地调整，迅
速出清市场。
?经济波动的起因：经济周期是由实际因素造成
的（非货币因素 )。
?经济周期的传导机制之一是劳动的时际替代，
通过劳动的时际替代导致就业从而产量的变动。
?经济周期的性质：
?均衡经济周期。在经济波动中，经济体系是均衡的，
不存在非自愿失业，因而劳动市场是均衡的。
?货币是中性的。
经济周期的过程：例子
非典爆发
减少外出
消费减少，以及
经济活动缩减
产量降低，就业下降
三峡工程开始
需求增加
价格上升，以及
工资增加
产量增加，就业增加
劳动的时际替代
?工人在任何时候愿意提供的劳动取决于面
临的激励
?工人对激励的暂时变化和持久变化作出不
同反应
?激励体现在工资和利率上
?当工资暂时增加时，或者利率暂时提高时，
工人增加就业时间，以充分获取所能得到
的好处
?当工资持续增加，或者利率持久提高时，
工人的工作时间倾向于不做调整。
?外在的实际冲击往往时暂时的
?经济周期得以形成
2
1)1(
W
Wr??时际相对工资
2,新凯恩斯主义的经济周期理论
2.1 经济周期理论的特点
新凯恩斯主义对经济周期的解释有很多种，一
个共同特征是：
?经济衰退是不均衡的，这与新古典主义的实
际周期理论迥然不同。
?宏观经济的波动根源在于微观结构方面
?经济波动的起因是需求
?单个的经济决策人是理性的
?市场具有不完全性：如工资物价刚性
?市场的不完全性使得个人理性行为导致宏观
非理性。
2.2 菜单成本与总需求外部性
?总需求外部性 ——如果一些企业降低价格，有
利于刺激总需求增加
机制 ——轻微降低了物价水平，增加了实际货
币余额，扩大了对所有企业的总需求。
?企业在定价或调整价格时只考虑自己的利益，
不会去考虑对其他企业的影响。
?调价存在着菜单成本，阻止了价格的灵活调整。
?虽然菜单成本很小，但对总需求的影响很大。
2.3 协调失灵
在总需求减少时，如果每个企业都降低价格，每
个工人都降低工资，可以刺激需求，走出衰退。
但是，如果是单方面地降低工资和物价，就会受
到损失
结果，在很长的时期内价格和工资保持不变
2.4 交错合同理论
工资与物价的确定并不同时进行
各个部门的工资与物价水平相互影响
出现工资与物价调整缓慢的局面
总需求波动时带来经济波动
时间一致性模型
要讨论的经济环境 转至
?经济结构 ——菲利浦斯曲线
π = π E –ε (u–u*)………………… （ A）
?政府效用函数
y（ u,π ）＝－ (u－ α u*)2－ βπ2 …… （ B）
其中 1>α >0
可能结局
?如果没有约束，失业与通货膨胀的最优选择应
该分别是 α u*和 0。
?有约束时，政府是在菲利浦斯曲线方程（ A）
的约束下，寻求效用函数（ B）最大化的
政府决策：预期是否会影响到政府决策呢？
?如果预期是外生的，不影响。
?如果预期是内生的，影响。
如果公众知晓经济结构，即清楚菲利浦斯曲
线；也知道政府的类型，即知道政府的效用
函数，就会形成内生预期，即理性预期。换
言之，公众知道自己的预期会影响到实际价
格，在预期时会充分考虑这一点。
公众的 理性预期 分两步进行：
?首先替政府求解最优的通货膨胀政策, 依据是
（ A） 和 （ B） 两个式子, 在 （ A） 式的约束下
求 （ B） 的最大值, 这样可以得出
(1+βε2) π ＝ π E +(1－ α )ε u*???? （ C）
?然后公众再根据 （ C） 式求预期通货膨胀, 由
此得：
π ＝ π E＝ (1－ α ) u*/βε >0。
而由此得出
u＝ u*。
?公众分两步求出的预期通货膨胀是一个 后向递
推 的办法 。
结局比较
?Result1：（ π, u）＝（ (1－ α ) u*/βε，
u*）
?Result2：（ π, u）＝（ 0,u*）
?Result3：（ π, u）＝（ 0,α u*）
结论
Result2和 Result3都难以企及。 Result1是动
态一致性的解。
结论,在动态不一致性的作用下，政府的货
币政策具有通货膨胀倾向
Schools of
Macroecono
mics
Wage
and price
flexibility
expectation Full
employment
Policy
implication
Other aspects
Classical
Economics
flexible Perfect
foresight
Yes No role for
the
governmen
t
AS is vertical
Keynesian
Economics
rigid Static Cannot
guarantee
necessary Deficiency in AD
AS slopes upward
Monetarism flexible Adaptive Yes for the
long run
No role for
the
governmen
t
Only money matters
Short run and long
run AS are different
New
Classical
Macroecon-
omics
flexible Rational Yes
with
disturbance
ineffective Micro foundation of
macroeconomics
Agent maximization
New
Keynesian
School
rigid Rational Cannot
guarantee
necessary Micro foundation of
macreconomics
Agent maximization
