微观经济学齐绍洲 博士、副教授武汉大学商学院世界经济系
Tel,027-68761947
E-mail,cneuus@126.com
教科书
,经济学,第十七版
[美 ] 保罗 ·萨缪尔森威廉 ·诺德豪斯第五章需求和消费者行为
一、选择和效用理论
效用（ utility）
主观心理感受：因人、因地、因时而异
客观
边际效用 (marginal utility)
边际效用递减规律
(law of diminishing marginal utility)
定义
原因
总效用和边际效用的关系
序数效用论与基数效用论
(ordinal utility and cardinal utility)
二、等边际原理：
每一商品每一美元的边际效用相等
等边际原理
定性描述
定量描述
为什么需求曲线向右下方倾斜
o fin c o m ep e rMUP
MU
P
MU
P
MU
$
3
3
2
2
1
1
三、边际效用的应用
休闲与时间的最优配置
上瘾物品经济学 ]
上瘾物品的需求弹性
上瘾物品的管制政策
政策的经济学效应分析
价值悖论
为什么水生命这么重要但很便宜，钻石对生命并不重要却这么贵？
消费者剩余
概念
应用
修高速公路
环保四、消费者的均衡
预算线
预算方程
预算线
预算线的特点、斜率
无差异曲线
无差异曲线的特点
斜率边际替代率
消费者的均衡五、消费者均衡的变动
价格变动
价格扩张线
需求曲线
收入变动
收入扩张线
恩格尔曲线
恩格尔系数第六章 生产和企业组织
(production and business organization)
一、生产理论和边际产品
生产函数（ Production function）
总产品、平均产品和边际产品
(Total,average and marginal product)
边际收益递减规律
(The law of diminishing returns)
规模收益（ Returns to scale)
规模收益不变
规模收益递增
规模收益递减
生产率
短期和长期（ Short run and long run)
可变要素与固定要素
技术变革
定义
产品创新与生产过程创新
技术进步使生产函数上移
技术退步二、生产率与总生产函数
生产率（ productivity）
来自于规模经济的生产率增长
总生产函数的实证估计三、企业组织
企业的性质
企业存在的理由
大规模生产的经济性
筹集资金
管理生产过程
大公司、小企业和微型企业
业主制
合伙制
公司制
现代公司的核心特征
公司的优缺点
优点：
效率
永久延续
公司不讲民主、决策迅速无情
有限责任
缺点
双重征税
公司利润税
红利个人所得税第七章 成本分析
（ Analysis of Costs）
一、成本的经济分析
总成本
固定成本、可变成本
TC=FC+VC
VC=f(q)
边际成本（ marginal cost）
MC=ΔTC/Δq
平均成本
平均固定成本,AFC=FC/q
平均可变成本,AVC=VC/q
平均成本,AC=AFC+AVC
二、生产和成本之间的关系
收益递减和 U形成本曲线
生产率规律和成本曲线之间的关系，决定为什么边际成本曲线是 U形的
在短期，资本固定，随着劳动投入的增加，单位劳动所对应的资本下降，劳动收益递减，即，
单位产出所需要的劳动增加；
可变要素一般表现为开始阶段的收益递增和随后出现的收益递减，与之相应的成本曲线表现为 U形
企业的投入选择
边际成本和最小成本法则
MPL/Pl=MPK/pk
替代规则
最低成本规则的推论
企业用最便宜要素替代所有其它要素生产者均衡
生产者预算约束
预算方程与等成本线
等成本线的斜率
等成本线的变化
价格变化
成本变化生产者均衡（续）
等产量线
等产量线的特点
等产量线的斜率
生产者均衡
等产量线与等成本线相切
切点的含义
生产者均衡的变动
生产扩张的技术路线
规模经济三、经济成本和企业会计
损益表
资产负债表
存量与流量
总资产 =总负债 +净值
会计方法
历史成本法
机会成本（ Opportunity cost）与市场第八章 完全竞争市场分析
（ Analysis of perfectly competitive markets）
一、完全竞争企业的供给行为
完全竞争企业的行为
完全竞争
价格接受者（ Price taker）
边际成本等于价格的竞争性供给
追求利润最大化的企业应该把产量确定在 MC=P的水平上总成本和停止营业的条件
经济利润为零
停止营业规则（ shutdown rule）
追求损失最小化的企业应该在受益刚好弥补可变成本或损失刚好等于固定成本时停止营业。
二、完全竞争行业的供给行为
加总所有公司的供给曲线就可以得到行业的供给曲线
行业的短期和长期均衡
完全竞争行业的长期均衡
长期内行业的供给曲线
弹性更大
水平的供给曲线（要素供给充沛）
倾斜的供给曲线（要素供给稀缺）
完全竞争行业的长期
企业可以自由地进入或退出该行业
长期零经济利润的条件
P=MC=长期平均成本的最低点 =零利润价格三、完全竞争市场的特殊例子
一般规则
需求规则
供给规则
几种情况下的供给
成本不变
成本递增和收益递减
固定供给和经济租
向后弯曲的供给曲线
供给曲线的移动四、完全竞争市场的效率和公平
对市场机制的评价
效率（ Efficiency）
配置效率（ Allocative efficiency）
完全竞争均衡的效率
经济剩余（ economic surplus） =消费者剩余 +生产者剩余
P=MU
P=MC
MU=MC
对市场机制的评价（续）
许多消费者和市场的均衡
当边际私人成本等于边际社会成本并且二者都等于边际效用时，完全竞争经济是有效率的
边际成本定价的核心作用
只有当每个公司使自己的边际成本等于其他公司的边际成本从而都等于共同的行业价格，行业才能以最小的总成本生产出总产品，只有当价格等于所有公司的边际成本时，社会才在它的生产可能性边缘
（ production –possibility frontier,PPF）
对市场机制的评价（续）
市场失灵（ Market failures）
不完全竞争（ Imperfect competition）
外部性 (Externalities)
不完全信息 (Imperfect information)
市场有两个轮子而不是三个第 九 章不完全竞争及其极端形式 ——垄断垄断者，通过经常保持市场存货的不足 …… 以远远高于正常的价格出售他们的产品，从而无论在工资还是在利润方面都提高他们的报酬。
——亚当?斯密一,不完全竞争模式
不完全竞争的主要类型
垄断
寡头
垄断竞争
与完全竞争相比，不完全竞争的优劣
劣：价格较高、产量较低
优：
大企业可以利用规模经济效益的优势
大企业负责大部分的技术创新
在长期内推动经济的发展
不完全竞争的定义
当个别出售者具有一定程度的控制某一行业的产品价格的能力时，该行业就处于不完全竞争
（ Imperfect Competition）
当一个企业能够明显地影响其产品的市场价格，
那么，该企业就是,不完全竞争者,
完全竞争与不完全竞争的比较
完全竞争与不完全竞争下的企业需求
完全竞争下的企业需求
不完全竞争下的企业需求
完全竞争与不完全竞争下需求的价格弹性
完全竞争者，需求是完全有弹性
不完全竞争者，需求仅具有一定的弹性形形色色的不完全竞争者
垄断（ Monopoly）
单一的出售者是它所在产业里的唯一生产者，
同时，没有一个产业能够生产出接近的替代品。
在长期内，没有一个垄断者能够确保自己免受竞争的冲击
代表性行业：
受政府保护的产业，如申请保护的制药企业
公用事业的特许经营权，如供电或自来水公司形形色色的不完全竞争者（续）
寡头（ Oligopoly）
几个卖者（两个或十几个），其重要特征是每个企业都可以影响市场价格。
代表性行业：航空公司形形色色的不完全竞争者（续）
垄断竞争（ Monopolistic Competition）
指一个产业中有许多卖者生产具有差别的产品。
与完全竞争的相似处：
市场上有许多卖者
任何一个卖者都没有太大的市场份额
与完全竞争的不同处：
差别产品（ Differentiated Products）：
在重要特征上表现不同，品牌、质量、地理位置等等市场不完全竞争的根源之一 ——规模经济
产业的技术与成本结构
P169表 9-1（市场结构类型）
完全竞争当一个产业的平均成本的最低点出现在产量相对较低的水平上时，一旦企业想扩大生产超过这一点，它就会发现成本会很快地随之上升。因此，这个产业就可以支撑完全竞争所需要的有效经营的为数众多的企业了。
寡 头
在某一产业中，企业享受了一定产量水平的规模经济；但在某一点之后，规模经济已全部实现，平均成本开始缓慢上升。
该行业的总需求曲线 DD所提供的市场，只能确保为数较少的企业共存，并且在平均成本的最低点进行生产，这种成本结构就会导致寡头。
自然垄断
企业有一直下降的平均成本和边际成本曲线，它表明持续的规模收益递增。随着产量的提高，企业可以不断地降低价格，且保持一定的利润，因为这时它的平均成本是下降的。成千上万个完全竞争者要想和平地竞争共处是很不可能的，因为一个大企业具有远远高于小企业的效率。
市场不完全竞争的根源之二
——进入壁垒（ Barriers to Entry）
法律限制
（专利、准入限制、关税与赔额）
进入的高成本
（成本、无形投资）
广告与产品差别
（名牌效应、有差别产品需求极小）
二、边际收益和垄断
边际收益的概念 (Marginal Revenue)
当销售增加 1单位时，由此而引起的收益的变化,MR可正可负。
负边际收益是指：为了售出更多单位的产量，该企业必须将价格降低到如此之低的程度，以至于它的总收益下降。
当需求向下倾斜时,p>MR
弹性和边际收益
当需求有弹性时，边际收益为正
当需求弹性为单位弹性时，边际收益为零
当需求无弹性时，边际收益为负需求曲线（ AR曲线）、边际收益曲线与总收益曲线
1?dE
q
q
p
p
MR
d=AR
1?DE
1?DE
1?DE
垄断者的最大利润利润最大化原则,MR=MC
MR
d=AR
AC
MC
完全竞争是作为不完全竞争的一种极端情况
完全竞争者的 MR=AR=P
完全竞争者的 MR=P=MC
边际原则：让过去的事过去
经济学最重要的教诲之一是：你应该注意决策的边际成本和边际收益，并忽略过去的或沉淀的成本。
让过去的事情成为过去。不要向后看，不要为已溅出的牛奶哭泣，不要悲叹昨日的损失。对于任何决策，要准确地计算你将为之付出的成本，并把它和你因之而增加的收益相权衡。根据边际成本与边际收益来进行决策。
这就是边际原则（ Marginal Principle）
第十章 寡头和垄断竞争
（ Oligopoly and monopolistic
competition）
A,不完全竞争者的行为
（ Behavior of Imperfect
Competitors）
下列几种市场结构
完全竞争
许多厂商，同样的产品（ identical product）
垄断竞争
许多厂商，有差异的产品（ differentiated product）
寡头
几个厂商
垄断
一个厂商市场力（ market power）
市场里的度量
4公司集中率
HHI
不完全竞争的本质
不完全竞争市场的三个主要因素
成本
竞争壁垒
策略互动（ strategic interaction）
不完全竞争理论
勾结的寡头（ collusive oligopoly）
行为像完全垄断者
不勾结的寡头
折弯的需求曲线
斯威齐模型垄断竞争
垄断竞争在三个方面像完全竞争者
许多买卖者
进入与退出自由
每个厂商都认为其他厂商的价格不变
最重要的是产品的差异性意味着每个卖者都可以自由地提高或降低价格。
产品的差异性导致每个卖者的需求曲线向右下方倾斜垄断竞争者的短期与长期均衡
短期均衡
MC=MR
可以有经济利润
长期均衡
MR=MC
AC=AR
零经济利润博弈论（ game theory）
博弈论
分析目标冲突的相互影响的决策者的情况
在不完全竞争领域博弈论有以下几点内容
随着不合作寡头数量的增加，行业的价格和产量趋向于完全竞争的结果
如果厂商决定合作而不是竞争市场的产量和价格将接近于完全垄断者的情况，但是经验研究表明，厂商数目越多，越有可能违反勾结协议并增加欺骗和不合作的频率
许多情况下，寡头是不稳定的均衡价格歧视（ price discrimination)
价格歧视
同样的产品以不同的价格出售给不同的消费者
例子：新旧客户
价格歧视特别适用于不容易从低价市场转向高价市场的商品
同样的课本
机票
公用设施
国际贸易
产品降级
B.传信与信息
大公司行为
两权分离
两权分离的两大矛盾
管理层提高待遇问题
在投资问题
案例：理性与拍脑袋信息、创新与熊彼特经济学
浪漫主义经济学家熊彼特
信息经济学
企业家精神与创新
信息产品的特征
Information is costly to produce but cheap to
reproduce
市场失灵知识产权保护
（ Intellectual property rights)
创新的社会收益大于私人收益
创新的无成本复制与模仿会损害原创者的利益和进一步创新的积极性，不利于社会的创新和进步
因特网的两难困境
大多数信息都可以零成本地传给任何人、任何地方
MC=0 p=MC=0?
如果价格为零，会毁灭创新者的创新积极性
熊彼特假说
大小公司创新的比较
C.不完全竞争的效率
不完全竞争的经济成本
价格高、产量少
不完全竞争浪费的衡量
经济损失
垄断者的利润政府干预策略
反托拉斯法
鼓励竞争
减少进入壁垒
管制
专业管理机构
公用事业和交通
价格、产量、进入与退出
告诉企业什么不能做（ what not to do)
没有所有权的政府控制
（ government control without government ownership)
政府干预策略 (续 )
政府所有
自然垄断
私有化
价格控制
战时
扭曲的价格不利于资源的有效配置
税收
对垄断者征税，减少垄断者的利润，收入再分配
税收只能减少垄断者的利润，却不影响增加被垄断者扭曲的产量
如果税收增加边际成本，就有可能使垄断者进一步远离有效的产出水平，提高价格，减少产量第 11章 不确定性和博弈论
Uncertainty and Game Theory
A,风险和不确定性经济学
投机（ Speculation）或套利 (Arbitrage)
利用地理空间进行投机套利套利：
在一个市场上购买一种商品或资产，立即在另一个市场上出售并从价格差异中获取利润。
套利的结果使得两市场间的价格差异小于把商品从一个市场转向另一个市场的成本
利用时间进行投机套利
通过对冲分散风险（ Hedging）
拥有某项资产或商品的同时再进行一项反向交易
通过做反向交易使企业回避掉价格变化的风险
投机的经济影响
投机可以增加总效用和资源配置效率
A,风险和不确定性经济学（续）
风险和不确定性
风险回避（ risk-averse）
当一个人失去一笔收入的痛苦大于获得同一笔收入的快乐时，他就是风险回避者
人们通常都是风险回避者
更喜欢确定的事情而不喜欢不确定的事情
减少消费的不确定性的活动就可以提高经济福利
A,风险和不确定性经济学（续）
保险和风险分散
分散（ spreading）把一个人承担的较大的风险分散给较多人但每个人承担较少风险的过程
保险把风险从更大的风险回避者或不能承受较大风险的人群转移给较小风险回避者或更容易承担风险的人们
资本市场和风险分担 (risk sharing)
通过在众多所有者中间分散风险投资的所有权，资本市场可以分散风险并鼓励比个人能承受的大得多的投资和风险
国内和国际
A,风险和不确定性经济学（续）
保险市场有效率的条件
许多事件结果
风险互相独立
保险公司多样化险种
保险公司经验丰富
没有道德风险
市场信息失灵
道德风险（ Moral hazard)
当保险减少了一个人回避风险事件的动力时就会改变损失的可能性
逆向选择 (Adverse selection)
最高风险的人成为保险最大可能的购买者
社会保险（ social insurance）
无法避免道德风险
可以避免逆向选择
B.博弈论（ Game theory）
博弈论
分析两个或两个以上博弈者选择相互影响的战略的方法
价格确定
一旦你开始考虑对方对你的行为如何作出反应时，你就进入了博弈论的王国
图 11-3两个场上坚持互相砍价，其结果就是两个对手的价格持续下降
B.博弈论（ Game theory）
基本概念
收益表（ payoff table）
价格战（ price war）图 11-4
正常价格 价格战正常价格
$10
$10
-$100
-$10
价格战
-$10
-$100
-$50
-$50
公司 A
公司B
B.博弈论（续）
决策时要假设你的对手正在分析你的战略并正在做对他们最有利的事情时你的最优选择
优势战略 (dominant strategy)
不管对手如何选择，你只选择对你最有利的战略
纳什均衡（ Nash equilibrium）
在对手战略确定时没有人能改善他的收益，即给定 A的战略,B不能做得更好；给定 B的战略,A不能做得更好。
纳什均衡又被称为非合作均衡，因为每一方都选择对自己最有利的战略
（ noncooperative equilibrium）
图 11-5 不合作博弈（ rivalry game）
高价 正常价高价
$200
$100
$150
-$20
正常价
-$30
$150
$10
$10
公司 A
公司B
博弈论的一些重要例子
勾结在自身利益驱动下会走向不勾结（图 11-5）
完全竞争均衡是纳什均衡或非合作均衡
囚犯的两难选择（ the prisoner‘s dilemma）
承认 不承认承认
5年
5年
10年
3月不承认
3月
10年
1年
1年囚犯 A
囚犯B
污染博弈（ pollution game）
低污染 高污染低污染
$100
$100
$120
-$30
高污染
-$30
$120
$100
$100
钢铁公司 A
钢铁公司B
军备竞赛（ deadly arms races)
赢者全拿（ winner-take-all）
A,Dull B,Efficient C,overcrowded
工作在正常行业 工作在赢者全拿行业工作在正常行业
A $50
$50
NI=$100
B $300
$50
NI=$350
工作在赢者全拿行业
C $50
$200
NI=$250
D $300
$0
NI=$300
赢 者追随者第 12章 市场是如何决定收入的
A,收入和财富
收入（ income）
一段时间所积累的工资、利息、红利和其他有价值的东西，流量，表 12-1
劳动收入与财产收入
市场经济中收入以工资、利润、租金和利息的形式分配给生产要素所有者
要素收入与个人收入的区别
一个人的收入可以有多种要素收入组成
政府的作用
是许多人收入的主要来源（支出与借贷）
也是收入的获得者（税收）
转移支付
个人收入等于市场收入加上转移支付，大多数市场收入来自工资和薪水，小部分市场收入来自财产收益，
政府的大部分转移支付都是老年人的社会保障。
财富（ wealth）
在某一时点所拥有的资产的净美元价值，存量
有形资产与金融资产
表 12-2
B.边际生产力决定投入的价格
收入分配理论
研究一个经济中收入是如何被决定的，是价格理论的一个特例，
生产要素价格主要是由要素的供求相互作用来决定的，
其背后是边际生产力理论
要素需求的本质（与消费品需求的区别）
要素需求是派生需求（ Derived demand）
厂商对投入的需求间接地来源于消费者对最终产品的需求
要素需求是相互依赖的（ Interdependent）
一种要素的生产力取决于搭配的其他要素的数量
Labor is the father of product and land the mother
正是由于要素生产力的相互依赖，才使收入分配复杂起来
分配理论和边际收益产品 (MRP)
对生产要素的需求来源于各种生产要素按照其边际产品提供的收益
边际收益产品（ marginal revenue product)
额外一单位要素投入所带来的额外的收益
完全竞争案例（ MR=P）
MRP=MR× MP=P× MP
不完全竞争案例（ MR＜ P）
生产要素的需求
利润最大化厂商对要素的需求
为了利润最大化，厂商应该把投入增加到投入的边际收益产品等于投入的边际成本或投入的价格
最低成本法则无论完全竞争还是不完全竞争，当各种要素的每一美元投入的边际产品都相等时，成本最小。即劳动的边际产品 ÷ 劳动的价格 =土地的边际产品 ÷ 土地的价格
=…… =1÷ 边际收益
替代法则当一种要素价格上升而其他要素价格不变时，厂商会用价格相对便宜的要素替代价格相对高的要素，直到各种要素的每一美元投入的边际产品都相等时
边际收益产品和要素的需求
利润最大化的厂商选择要素投入量的原则是要素的 MRP
等于要素的价格
每一投入的 MRP表都给出了厂商对该要素投入的需求表生产要素的供给
劳动
土地和其它自然资源
资本
短期与长期
供给弹性
正、垂直、负
供求决定要素的价格外科医生市场 快餐工人市场每小时收入每小时收入
国民收入的分配财富财富收益率收益率中产阶级上等富人
多种投入的边际生产力理论
工资 =劳动的边际产品
地租 =土地的边际产品工资地租
W
L
劳动的边际产品要素市场厂商的均衡
要素市场厂商利润最大化原则：
MRP=MFC
边际收益产品 MRP，是指厂商那个每增加一个单位生产要素所增加的收益
MRP=MR·MP
边际要素成本 MFC，是指每增加一个单位生产要素投入所增加的成本
MFC=MC·MP
完全竞争下的厂商行为
厂商的要素供给,MFC=AFC=SS
厂商的要素需求,MRP=VMP=dd
MFC=AFC=SS
MRP=VMP=dd
不完全竞争下的厂商行为
买方垄断卖方竞争
卖方垄断买方竞争
买方垄断卖方垄断
Sf
MFC
MRP
VMP
收入分配中一支看不见的手
（ invisible hand）
市场中没有一支看不见的手可以保证分配的公平与平等
市场只是以最有效率的方式提供越来越丰富的商品与服务，但没有一支看不见的手保证自由放任经济将产生收入与财产的公平和平等的分配
Tel,027-68761947
E-mail,cneuus@126.com
教科书
,经济学,第十七版
[美 ] 保罗 ·萨缪尔森威廉 ·诺德豪斯第五章需求和消费者行为
一、选择和效用理论
效用（ utility）
主观心理感受：因人、因地、因时而异
客观
边际效用 (marginal utility)
边际效用递减规律
(law of diminishing marginal utility)
定义
原因
总效用和边际效用的关系
序数效用论与基数效用论
(ordinal utility and cardinal utility)
二、等边际原理：
每一商品每一美元的边际效用相等
等边际原理
定性描述
定量描述
为什么需求曲线向右下方倾斜
o fin c o m ep e rMUP
MU
P
MU
P
MU
$
3
3
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1
1
三、边际效用的应用
休闲与时间的最优配置
上瘾物品经济学 ]
上瘾物品的需求弹性
上瘾物品的管制政策
政策的经济学效应分析
价值悖论
为什么水生命这么重要但很便宜，钻石对生命并不重要却这么贵？
消费者剩余
概念
应用
修高速公路
环保四、消费者的均衡
预算线
预算方程
预算线
预算线的特点、斜率
无差异曲线
无差异曲线的特点
斜率边际替代率
消费者的均衡五、消费者均衡的变动
价格变动
价格扩张线
需求曲线
收入变动
收入扩张线
恩格尔曲线
恩格尔系数第六章 生产和企业组织
(production and business organization)
一、生产理论和边际产品
生产函数（ Production function）
总产品、平均产品和边际产品
(Total,average and marginal product)
边际收益递减规律
(The law of diminishing returns)
规模收益（ Returns to scale)
规模收益不变
规模收益递增
规模收益递减
生产率
短期和长期（ Short run and long run)
可变要素与固定要素
技术变革
定义
产品创新与生产过程创新
技术进步使生产函数上移
技术退步二、生产率与总生产函数
生产率（ productivity）
来自于规模经济的生产率增长
总生产函数的实证估计三、企业组织
企业的性质
企业存在的理由
大规模生产的经济性
筹集资金
管理生产过程
大公司、小企业和微型企业
业主制
合伙制
公司制
现代公司的核心特征
公司的优缺点
优点：
效率
永久延续
公司不讲民主、决策迅速无情
有限责任
缺点
双重征税
公司利润税
红利个人所得税第七章 成本分析
（ Analysis of Costs）
一、成本的经济分析
总成本
固定成本、可变成本
TC=FC+VC
VC=f(q)
边际成本（ marginal cost）
MC=ΔTC/Δq
平均成本
平均固定成本,AFC=FC/q
平均可变成本,AVC=VC/q
平均成本,AC=AFC+AVC
二、生产和成本之间的关系
收益递减和 U形成本曲线
生产率规律和成本曲线之间的关系，决定为什么边际成本曲线是 U形的
在短期，资本固定，随着劳动投入的增加，单位劳动所对应的资本下降，劳动收益递减，即，
单位产出所需要的劳动增加；
可变要素一般表现为开始阶段的收益递增和随后出现的收益递减，与之相应的成本曲线表现为 U形
企业的投入选择
边际成本和最小成本法则
MPL/Pl=MPK/pk
替代规则
最低成本规则的推论
企业用最便宜要素替代所有其它要素生产者均衡
生产者预算约束
预算方程与等成本线
等成本线的斜率
等成本线的变化
价格变化
成本变化生产者均衡（续）
等产量线
等产量线的特点
等产量线的斜率
生产者均衡
等产量线与等成本线相切
切点的含义
生产者均衡的变动
生产扩张的技术路线
规模经济三、经济成本和企业会计
损益表
资产负债表
存量与流量
总资产 =总负债 +净值
会计方法
历史成本法
机会成本（ Opportunity cost）与市场第八章 完全竞争市场分析
（ Analysis of perfectly competitive markets）
一、完全竞争企业的供给行为
完全竞争企业的行为
完全竞争
价格接受者（ Price taker）
边际成本等于价格的竞争性供给
追求利润最大化的企业应该把产量确定在 MC=P的水平上总成本和停止营业的条件
经济利润为零
停止营业规则（ shutdown rule）
追求损失最小化的企业应该在受益刚好弥补可变成本或损失刚好等于固定成本时停止营业。
二、完全竞争行业的供给行为
加总所有公司的供给曲线就可以得到行业的供给曲线
行业的短期和长期均衡
完全竞争行业的长期均衡
长期内行业的供给曲线
弹性更大
水平的供给曲线（要素供给充沛）
倾斜的供给曲线（要素供给稀缺）
完全竞争行业的长期
企业可以自由地进入或退出该行业
长期零经济利润的条件
P=MC=长期平均成本的最低点 =零利润价格三、完全竞争市场的特殊例子
一般规则
需求规则
供给规则
几种情况下的供给
成本不变
成本递增和收益递减
固定供给和经济租
向后弯曲的供给曲线
供给曲线的移动四、完全竞争市场的效率和公平
对市场机制的评价
效率（ Efficiency）
配置效率（ Allocative efficiency）
完全竞争均衡的效率
经济剩余（ economic surplus） =消费者剩余 +生产者剩余
P=MU
P=MC
MU=MC
对市场机制的评价（续）
许多消费者和市场的均衡
当边际私人成本等于边际社会成本并且二者都等于边际效用时，完全竞争经济是有效率的
边际成本定价的核心作用
只有当每个公司使自己的边际成本等于其他公司的边际成本从而都等于共同的行业价格，行业才能以最小的总成本生产出总产品，只有当价格等于所有公司的边际成本时，社会才在它的生产可能性边缘
（ production –possibility frontier,PPF）
对市场机制的评价（续）
市场失灵（ Market failures）
不完全竞争（ Imperfect competition）
外部性 (Externalities)
不完全信息 (Imperfect information)
市场有两个轮子而不是三个第 九 章不完全竞争及其极端形式 ——垄断垄断者，通过经常保持市场存货的不足 …… 以远远高于正常的价格出售他们的产品，从而无论在工资还是在利润方面都提高他们的报酬。
——亚当?斯密一,不完全竞争模式
不完全竞争的主要类型
垄断
寡头
垄断竞争
与完全竞争相比，不完全竞争的优劣
劣：价格较高、产量较低
优：
大企业可以利用规模经济效益的优势
大企业负责大部分的技术创新
在长期内推动经济的发展
不完全竞争的定义
当个别出售者具有一定程度的控制某一行业的产品价格的能力时，该行业就处于不完全竞争
（ Imperfect Competition）
当一个企业能够明显地影响其产品的市场价格，
那么，该企业就是,不完全竞争者,
完全竞争与不完全竞争的比较
完全竞争与不完全竞争下的企业需求
完全竞争下的企业需求
不完全竞争下的企业需求
完全竞争与不完全竞争下需求的价格弹性
完全竞争者，需求是完全有弹性
不完全竞争者，需求仅具有一定的弹性形形色色的不完全竞争者
垄断（ Monopoly）
单一的出售者是它所在产业里的唯一生产者，
同时，没有一个产业能够生产出接近的替代品。
在长期内，没有一个垄断者能够确保自己免受竞争的冲击
代表性行业：
受政府保护的产业，如申请保护的制药企业
公用事业的特许经营权，如供电或自来水公司形形色色的不完全竞争者（续）
寡头（ Oligopoly）
几个卖者（两个或十几个），其重要特征是每个企业都可以影响市场价格。
代表性行业：航空公司形形色色的不完全竞争者（续）
垄断竞争（ Monopolistic Competition）
指一个产业中有许多卖者生产具有差别的产品。
与完全竞争的相似处：
市场上有许多卖者
任何一个卖者都没有太大的市场份额
与完全竞争的不同处：
差别产品（ Differentiated Products）：
在重要特征上表现不同，品牌、质量、地理位置等等市场不完全竞争的根源之一 ——规模经济
产业的技术与成本结构
P169表 9-1（市场结构类型）
完全竞争当一个产业的平均成本的最低点出现在产量相对较低的水平上时，一旦企业想扩大生产超过这一点，它就会发现成本会很快地随之上升。因此，这个产业就可以支撑完全竞争所需要的有效经营的为数众多的企业了。
寡 头
在某一产业中，企业享受了一定产量水平的规模经济；但在某一点之后，规模经济已全部实现，平均成本开始缓慢上升。
该行业的总需求曲线 DD所提供的市场，只能确保为数较少的企业共存，并且在平均成本的最低点进行生产，这种成本结构就会导致寡头。
自然垄断
企业有一直下降的平均成本和边际成本曲线，它表明持续的规模收益递增。随着产量的提高，企业可以不断地降低价格，且保持一定的利润，因为这时它的平均成本是下降的。成千上万个完全竞争者要想和平地竞争共处是很不可能的，因为一个大企业具有远远高于小企业的效率。
市场不完全竞争的根源之二
——进入壁垒（ Barriers to Entry）
法律限制
（专利、准入限制、关税与赔额）
进入的高成本
（成本、无形投资）
广告与产品差别
（名牌效应、有差别产品需求极小）
二、边际收益和垄断
边际收益的概念 (Marginal Revenue)
当销售增加 1单位时，由此而引起的收益的变化,MR可正可负。
负边际收益是指：为了售出更多单位的产量，该企业必须将价格降低到如此之低的程度，以至于它的总收益下降。
当需求向下倾斜时,p>MR
弹性和边际收益
当需求有弹性时，边际收益为正
当需求弹性为单位弹性时，边际收益为零
当需求无弹性时，边际收益为负需求曲线（ AR曲线）、边际收益曲线与总收益曲线
1?dE
q
q
p
p
MR
d=AR
1?DE
1?DE
1?DE
垄断者的最大利润利润最大化原则,MR=MC
MR
d=AR
AC
MC
完全竞争是作为不完全竞争的一种极端情况
完全竞争者的 MR=AR=P
完全竞争者的 MR=P=MC
边际原则：让过去的事过去
经济学最重要的教诲之一是：你应该注意决策的边际成本和边际收益，并忽略过去的或沉淀的成本。
让过去的事情成为过去。不要向后看，不要为已溅出的牛奶哭泣，不要悲叹昨日的损失。对于任何决策，要准确地计算你将为之付出的成本，并把它和你因之而增加的收益相权衡。根据边际成本与边际收益来进行决策。
这就是边际原则（ Marginal Principle）
第十章 寡头和垄断竞争
（ Oligopoly and monopolistic
competition）
A,不完全竞争者的行为
（ Behavior of Imperfect
Competitors）
下列几种市场结构
完全竞争
许多厂商，同样的产品（ identical product）
垄断竞争
许多厂商，有差异的产品（ differentiated product）
寡头
几个厂商
垄断
一个厂商市场力（ market power）
市场里的度量
4公司集中率
HHI
不完全竞争的本质
不完全竞争市场的三个主要因素
成本
竞争壁垒
策略互动（ strategic interaction）
不完全竞争理论
勾结的寡头（ collusive oligopoly）
行为像完全垄断者
不勾结的寡头
折弯的需求曲线
斯威齐模型垄断竞争
垄断竞争在三个方面像完全竞争者
许多买卖者
进入与退出自由
每个厂商都认为其他厂商的价格不变
最重要的是产品的差异性意味着每个卖者都可以自由地提高或降低价格。
产品的差异性导致每个卖者的需求曲线向右下方倾斜垄断竞争者的短期与长期均衡
短期均衡
MC=MR
可以有经济利润
长期均衡
MR=MC
AC=AR
零经济利润博弈论（ game theory）
博弈论
分析目标冲突的相互影响的决策者的情况
在不完全竞争领域博弈论有以下几点内容
随着不合作寡头数量的增加，行业的价格和产量趋向于完全竞争的结果
如果厂商决定合作而不是竞争市场的产量和价格将接近于完全垄断者的情况，但是经验研究表明，厂商数目越多，越有可能违反勾结协议并增加欺骗和不合作的频率
许多情况下，寡头是不稳定的均衡价格歧视（ price discrimination)
价格歧视
同样的产品以不同的价格出售给不同的消费者
例子：新旧客户
价格歧视特别适用于不容易从低价市场转向高价市场的商品
同样的课本
机票
公用设施
国际贸易
产品降级
B.传信与信息
大公司行为
两权分离
两权分离的两大矛盾
管理层提高待遇问题
在投资问题
案例：理性与拍脑袋信息、创新与熊彼特经济学
浪漫主义经济学家熊彼特
信息经济学
企业家精神与创新
信息产品的特征
Information is costly to produce but cheap to
reproduce
市场失灵知识产权保护
（ Intellectual property rights)
创新的社会收益大于私人收益
创新的无成本复制与模仿会损害原创者的利益和进一步创新的积极性，不利于社会的创新和进步
因特网的两难困境
大多数信息都可以零成本地传给任何人、任何地方
MC=0 p=MC=0?
如果价格为零，会毁灭创新者的创新积极性
熊彼特假说
大小公司创新的比较
C.不完全竞争的效率
不完全竞争的经济成本
价格高、产量少
不完全竞争浪费的衡量
经济损失
垄断者的利润政府干预策略
反托拉斯法
鼓励竞争
减少进入壁垒
管制
专业管理机构
公用事业和交通
价格、产量、进入与退出
告诉企业什么不能做（ what not to do)
没有所有权的政府控制
（ government control without government ownership)
政府干预策略 (续 )
政府所有
自然垄断
私有化
价格控制
战时
扭曲的价格不利于资源的有效配置
税收
对垄断者征税，减少垄断者的利润，收入再分配
税收只能减少垄断者的利润，却不影响增加被垄断者扭曲的产量
如果税收增加边际成本，就有可能使垄断者进一步远离有效的产出水平，提高价格，减少产量第 11章 不确定性和博弈论
Uncertainty and Game Theory
A,风险和不确定性经济学
投机（ Speculation）或套利 (Arbitrage)
利用地理空间进行投机套利套利：
在一个市场上购买一种商品或资产，立即在另一个市场上出售并从价格差异中获取利润。
套利的结果使得两市场间的价格差异小于把商品从一个市场转向另一个市场的成本
利用时间进行投机套利
通过对冲分散风险（ Hedging）
拥有某项资产或商品的同时再进行一项反向交易
通过做反向交易使企业回避掉价格变化的风险
投机的经济影响
投机可以增加总效用和资源配置效率
A,风险和不确定性经济学（续）
风险和不确定性
风险回避（ risk-averse）
当一个人失去一笔收入的痛苦大于获得同一笔收入的快乐时，他就是风险回避者
人们通常都是风险回避者
更喜欢确定的事情而不喜欢不确定的事情
减少消费的不确定性的活动就可以提高经济福利
A,风险和不确定性经济学（续）
保险和风险分散
分散（ spreading）把一个人承担的较大的风险分散给较多人但每个人承担较少风险的过程
保险把风险从更大的风险回避者或不能承受较大风险的人群转移给较小风险回避者或更容易承担风险的人们
资本市场和风险分担 (risk sharing)
通过在众多所有者中间分散风险投资的所有权，资本市场可以分散风险并鼓励比个人能承受的大得多的投资和风险
国内和国际
A,风险和不确定性经济学（续）
保险市场有效率的条件
许多事件结果
风险互相独立
保险公司多样化险种
保险公司经验丰富
没有道德风险
市场信息失灵
道德风险（ Moral hazard)
当保险减少了一个人回避风险事件的动力时就会改变损失的可能性
逆向选择 (Adverse selection)
最高风险的人成为保险最大可能的购买者
社会保险（ social insurance）
无法避免道德风险
可以避免逆向选择
B.博弈论（ Game theory）
博弈论
分析两个或两个以上博弈者选择相互影响的战略的方法
价格确定
一旦你开始考虑对方对你的行为如何作出反应时，你就进入了博弈论的王国
图 11-3两个场上坚持互相砍价，其结果就是两个对手的价格持续下降
B.博弈论（ Game theory）
基本概念
收益表（ payoff table）
价格战（ price war）图 11-4
正常价格 价格战正常价格
$10
$10
-$100
-$10
价格战
-$10
-$100
-$50
-$50
公司 A
公司B
B.博弈论（续）
决策时要假设你的对手正在分析你的战略并正在做对他们最有利的事情时你的最优选择
优势战略 (dominant strategy)
不管对手如何选择，你只选择对你最有利的战略
纳什均衡（ Nash equilibrium）
在对手战略确定时没有人能改善他的收益，即给定 A的战略,B不能做得更好；给定 B的战略,A不能做得更好。
纳什均衡又被称为非合作均衡，因为每一方都选择对自己最有利的战略
（ noncooperative equilibrium）
图 11-5 不合作博弈（ rivalry game）
高价 正常价高价
$200
$100
$150
-$20
正常价
-$30
$150
$10
$10
公司 A
公司B
博弈论的一些重要例子
勾结在自身利益驱动下会走向不勾结（图 11-5）
完全竞争均衡是纳什均衡或非合作均衡
囚犯的两难选择（ the prisoner‘s dilemma）
承认 不承认承认
5年
5年
10年
3月不承认
3月
10年
1年
1年囚犯 A
囚犯B
污染博弈（ pollution game）
低污染 高污染低污染
$100
$100
$120
-$30
高污染
-$30
$120
$100
$100
钢铁公司 A
钢铁公司B
军备竞赛（ deadly arms races)
赢者全拿（ winner-take-all）
A,Dull B,Efficient C,overcrowded
工作在正常行业 工作在赢者全拿行业工作在正常行业
A $50
$50
NI=$100
B $300
$50
NI=$350
工作在赢者全拿行业
C $50
$200
NI=$250
D $300
$0
NI=$300
赢 者追随者第 12章 市场是如何决定收入的
A,收入和财富
收入（ income）
一段时间所积累的工资、利息、红利和其他有价值的东西，流量，表 12-1
劳动收入与财产收入
市场经济中收入以工资、利润、租金和利息的形式分配给生产要素所有者
要素收入与个人收入的区别
一个人的收入可以有多种要素收入组成
政府的作用
是许多人收入的主要来源（支出与借贷）
也是收入的获得者（税收）
转移支付
个人收入等于市场收入加上转移支付，大多数市场收入来自工资和薪水，小部分市场收入来自财产收益，
政府的大部分转移支付都是老年人的社会保障。
财富（ wealth）
在某一时点所拥有的资产的净美元价值，存量
有形资产与金融资产
表 12-2
B.边际生产力决定投入的价格
收入分配理论
研究一个经济中收入是如何被决定的，是价格理论的一个特例，
生产要素价格主要是由要素的供求相互作用来决定的，
其背后是边际生产力理论
要素需求的本质（与消费品需求的区别）
要素需求是派生需求（ Derived demand）
厂商对投入的需求间接地来源于消费者对最终产品的需求
要素需求是相互依赖的（ Interdependent）
一种要素的生产力取决于搭配的其他要素的数量
Labor is the father of product and land the mother
正是由于要素生产力的相互依赖，才使收入分配复杂起来
分配理论和边际收益产品 (MRP)
对生产要素的需求来源于各种生产要素按照其边际产品提供的收益
边际收益产品（ marginal revenue product)
额外一单位要素投入所带来的额外的收益
完全竞争案例（ MR=P）
MRP=MR× MP=P× MP
不完全竞争案例（ MR＜ P）
生产要素的需求
利润最大化厂商对要素的需求
为了利润最大化，厂商应该把投入增加到投入的边际收益产品等于投入的边际成本或投入的价格
最低成本法则无论完全竞争还是不完全竞争，当各种要素的每一美元投入的边际产品都相等时，成本最小。即劳动的边际产品 ÷ 劳动的价格 =土地的边际产品 ÷ 土地的价格
=…… =1÷ 边际收益
替代法则当一种要素价格上升而其他要素价格不变时，厂商会用价格相对便宜的要素替代价格相对高的要素，直到各种要素的每一美元投入的边际产品都相等时
边际收益产品和要素的需求
利润最大化的厂商选择要素投入量的原则是要素的 MRP
等于要素的价格
每一投入的 MRP表都给出了厂商对该要素投入的需求表生产要素的供给
劳动
土地和其它自然资源
资本
短期与长期
供给弹性
正、垂直、负
供求决定要素的价格外科医生市场 快餐工人市场每小时收入每小时收入
国民收入的分配财富财富收益率收益率中产阶级上等富人
多种投入的边际生产力理论
工资 =劳动的边际产品
地租 =土地的边际产品工资地租
W
L
劳动的边际产品要素市场厂商的均衡
要素市场厂商利润最大化原则：
MRP=MFC
边际收益产品 MRP，是指厂商那个每增加一个单位生产要素所增加的收益
MRP=MR·MP
边际要素成本 MFC，是指每增加一个单位生产要素投入所增加的成本
MFC=MC·MP
完全竞争下的厂商行为
厂商的要素供给,MFC=AFC=SS
厂商的要素需求,MRP=VMP=dd
MFC=AFC=SS
MRP=VMP=dd
不完全竞争下的厂商行为
买方垄断卖方竞争
卖方垄断买方竞争
买方垄断卖方垄断
Sf
MFC
MRP
VMP
收入分配中一支看不见的手
（ invisible hand）
市场中没有一支看不见的手可以保证分配的公平与平等
市场只是以最有效率的方式提供越来越丰富的商品与服务，但没有一支看不见的手保证自由放任经济将产生收入与财产的公平和平等的分配
