第五讲 市场交易代理服务类中
介组织
张云德 教授
一, 经纪人组织
? 1,经纪人及其组织的涵义
? 2,加强对经纪人市场的管理
1,经纪人及其组织的涵义
1,经纪人的涵义
2,经纪人事务所
把分散的经纪人组织起来，便于集中经营和
加强管理，有利于维护秩序，也有利于行业
的健康发展。
3,经纪人的作用
我国要发展社会主义市场经济，就必然要支
持和促进经纪人活动，使经纪人商品中介活
动逐步规范化、职业化和国际化。
2、加强对经纪人市场的管理
目前，我国的自然经纪人和法人经纪
人都有了很大的发展，但由于它出现的
时间还不长，发育也不够成熟，因而也
存在着不少问题。必须采取有效措施，
加强对经纪人市场的管理。要强化资格
认定，对各类经纪人要有相应的注册条
件，明确经纪人的民事权力和民事责任，
规范各种交易行为，并加强从业人员的
职业道德教育，提高他们的素质。
二, 期货中介机构
期货市场主要从事的是期货合同的买卖，
这是一种组织严密的特殊交易市场，有固定的
特殊的交易场所，有固定交易买卖时间，有各
自特殊的交易程序和自我管理规则，每个交易
所都有自已固定的正式会员，只有正式会员才
有资格进入交易大厅参与商品交易所买卖活动，
非正式会员要想进入交易所参与买卖，必须通
过正式会员代理并交纳一定的手续费和佣金。
期货中介机构 (续 )
期货市场的中介机构有期货交易所、
期货公司、期货经纪人。期货交易所一
般采用会员制，设理事会，本身不参加
业务，只是依靠本身管理严密、组织健
全、设备完善、办事效率高，为顾客提
供一个进行交易的场所。
三, 招投标服务机构
随着我国市场经济的发展和完善，招
标投标交易方式也会被广泛地利用。唯
有大力建立、健全招标投标业的中介服
务机构，使之独立于各级党政机关、政
法机关等权力部门之外，真正不受任何
干扰地发挥社会中介服务作用。由于招
标投标业务具有很强的专业性和技术性，
所以有必要组建专业性行业性的招标投
标中介组织。
四, 拍卖行
拍卖行 。 拍卖企业是一种特殊的中介服务性企业,
投资少, 经营数额大, 在拍卖活动中处于重要地位 。
拍卖行的权利义务 。 拍卖行的权利主要涉及拍卖
行的法律地位和经营范围 。 拍卖行的义务往往体现
在拍卖行进行拍卖活动时所应遵循的具体操作原则
当中 。
拍卖中介费用。这里所说的中介“费用”，是指
买卖双方应当支付给中介人拍卖行的各种价金的总
和，包括佣金和其他费用。佣金比率一般视拍卖标
的性质，成交金额大小以及拍卖过程中的繁简程度
而定，现在各地的拍卖行征收佣金比率大都在 3—
10%之间。
五, 银行中介业务
银行制度是一国金融制度中最为重要的组
成部分，它一般由中央银行制度、商业银行制
度、专业银行制度构成。其中的商业银行作为
经营货币的特殊企业，以经营存放款为主要业
务，并以盈利为主要经营目标。但它除了传统
的资产负债业务外，还发展有中介业务。所谓
银行的中介业务，是指商业银行无需运用自己
的资金，依托自身的特殊功能和优势，为客户
办理各项委托事项，并收取劳务费和手续费的
服务性业务。这些事项有结算业务、代理业务、
信托业务、信用卡业务、汇兑业务、信息咨询
业务、租赁业务等。
1,银行中介业务的特点
(1) 以资产负债业务为依托, 并促进资产负
债业务发展 。
(2) 开发多样化的服务品种 。
(3) 开展中介业务成本较低、风险较小。
2,我国商业银行发展中介服务
的必要性
第一 证券市场的培育及发展需要多种中介服务 。
第二 企业全方位走上国际市场, 需要银行结算
方式更加灵活, 快速, 要求银行创造更多的交
易工具, 提供更多的业务品种
第三 银行作为国民经济的枢纽, 可以向企业提
供信息, 实现决策支援 。
第四 银行具有货币业务的各种优势, 随着企业
专业化发展, 可帮助企业发放工资, 代理支付
等,
我国商业银行发展中介服务的
必要性 (续 )
第五 在社会生产力不断发展, 居民收入逐步提高
的条件下, 金融机制将逐步深入社会生活的各
个方面 。
第六 随着人民生活水平的提高, 个人财富的增加,
个人所持有的有价证券, 票据, 贵重物品, 首
饰大量增加, 必然寻找一个安全的保管场所,
需要银行开展代保管业务为其保管 。
第七 中国人民银行参照巴塞尔协议制订了针对商
业银行的资产负债比例管理办法 。
3,我国商业银行发展中介业务
存在的问题
? 观念上没有摆正服务思想 。
? 中介业务和存、贷业务不分。
六, 信托投资公司
1,信托的定义和信托权的取得
2,我国信托业发展中存在的问题
3,发展我国信托业的对策
1,信托的定义和信托权的取得
信托就是信用委托 。 它是指将自己的财产委托
给可以信赖的第三者, 按照自己的要求加以管理和
运用的行为 。 信托关系的确立, 需要三个方面的关
系人, 即委托人, 受托人和受益人 。 信托按盈利与
否可以分为两种, 一种是民事信托, 它是指民间私
人财产委托他人管理或处理的一种信托, 其特点是
委托人, 受托人均是自然人, 并且以不盈利为准则；
另一种是商事信托, 它是指所有以盈利为目的的信
托, 受托人只能是法人 。
银行或信托公司要经营信托业务，首先必须取
得从事信托业务的权利，即信托权，它涉及法律授
予银行或公司的各种信托资格和权利。
2,我国信托业发展中存在的问
题
一是对信托业公司资格宏观管理力度不够 。
二是信托与银行的合业经营, 冲淡了信托
特征 。
三是信托投资业的法规不够健全。
3,发展我国信托业的对策
第一, 理顺宏观及微观信托管理体制, 保
证信托投资公司的健康发展 。
第二，在业务上要立足主业，着重发展
信托财务管理职能，兴办共同基金，开
辟信托投资新领域。
七, 证券交易所
证券交易所是根据国家有关法律、经政府
证券主管机关批准设立的证券集中竞价交易的
有形场所，买卖股票、债券的有组织的交易市
场。交易所设有交易场地，备有各种服务设施，
并配备必要的管理及服务人员，进行股票和债
券买卖。但证券交易所本身是非金融性的法人
机构，并不参与证券交易，也不决定交易价格，
只不过提供交易场所和服务，同时也兼有管理
证券交易的职能。
八, 投资基金管理公司
投资基金是指通过信托、契约或公司
的形式，发行基金券将众多的分散在社
会上的闲置资金募集起来，组成具有一
定规模的信托资金，由专业机构的人员
按照资产优化组合的原理进行分散投资，
在取得投资效益后，按投资者的投资比
例分享投资收益的一种投资方式。
1、投资基金的优点
（ 1）通过基金，投资者无形中可以将投资途径
扩大，使投资风险相对降低；
（ 2）基金汇聚了客户的零散资金，集中运用，
提高了资金的效率；
（ 3）由于实行专业人员管理，买卖金融工具和
转换投资组合，基金的运作快捷妥当；
（ 4）基金经理由于职业关系，消息灵通，可以
在金融市场上进行对冲，使投资组合更为稳妥；
（ 5）投资者可随时依照市价，出售部分或全部
所拥有的基金，套回现金。
2、我国现有投资基金的类型
① 受益型基金
②信托型基金
③共同投资型基金
④专项投资型基金
3、发展和完善我国投资基金的
对策
(1) 投资基金管理公司必须定期向股东公布
本公司详细的财务报告
(2) 加强对投资基金的风险管理
(3) 做好基础研究工作
(4) 加强对基金管理人员的管理，减少经营
风险。
九, 外汇交易中心
中国外汇交易中心是接受人民银行和
国家外汇管理局领导和监管的独立核算,
非盈利性的中介机构 。 其任务是提供外
汇交易系统, 组织外汇交易品种的买卖,
办理外汇交易的清算及有关信息服务等 。
外汇交易中心实行会员制的组织形式。
十, 房地产中介机构
房地产又称不动产。广义的房地产指
的是土地、定着物以及与土地、定着物
有关的各种权益，具体包括地产和房产
两方面的内容。适应土地使用权转让和
住宅商品化的需要，产生了房地产中介。
1,房地产中介的作用
(1) 宣传房地产知识，汇集和传播房地产信
息
(2) 敦促交易双方作出决策，最终达成交易
(3) 代办办理各种手续，方便交易双方
(4) 加速房产市场运转，规范房地产交易
2,房地产中介组织的业务范围
(1) 咨询业务。这是房地产咨询机构的主要
业务
(2) 估价业务。房地产价格评估业务是房地
产价格评估机构的主要业务
(3) 经纪业务。房地产经纪业务是房地产经
纪机构的主要业务
(4) 代理业务。这也是房地产中介组织的重
要业务
3、我国房地产中介存在的问题
我国房地产市场中介还存在很多问题, 主要表现
在：
(1) 房地产市场中介从业人员整体素质不佳
(2) 房地产市场中介活动极不规范
(3) 各地区房地产中介业务发展不平衡
(4) 国家宏观管理薄弱, 调控乏力 。 我国房地产
市场中介存在诸多问题, 只有采取有效的措
施, 才能使我国的房地产市场中介业务健康
发展
十一,人才交流中介机构
1,职业介绍所
职业介绍所的基本职责是：执行国家
的就业政策，提供劳动力供求信息，进
行职业介绍，开发就业指导和咨询，组
织劳务交流活动。
2、人才交流中心
人才交流中心是为各类职工，特别是
有一技之长的职工合理调动，为用人单
位公开招收人员牵线搭桥的一种服务性
机构。人才交流中心有两大类，一类为
科技人员交流中心，另一类为工人交流
中心。
3,再就业服务中心
再就业服务中心就是为失业者与下岗
人员服务的劳动中介机构。其宗旨是在
国家指导下，运用市场调节手段，通过
为劳动力双方沟通联系，促进下岗失业
者再就业提供中介服务。
4,境外就业中介服务
境外就业服务机构的服务职能是：为中国
公民提供境外就业信息、咨询；接受境外雇主
的委托，为其推荐、招聘所需人员；核查境外
雇主批准的招聘外籍人员的许可证明,协助、指
导境外就业人员同境外雇主签订聘用合同，为
境外就业人员提供条件，协助其在出境前接受
必要的技能、语言培训，介绍所到国家或地区
的法律法规及其他有关情况；协助境外就业人
员办理出境所需的护照、签证、公证材料、专
业或技能测试、体检、防疫注射各种手续和证
件。
作业题
1,商品交易过程中产生中介组织的客观必然性 。
2,现货交易中有哪些中介组织？ 各自有什么功
能？
3,我国商业银行发展中介服务的必要性 。
4,谈谈你对我国发展股票市场的看法,
5,房地产交易中介有哪些具体的服务内容？
6、职业介绍所的基本职责有哪一些？
介组织
张云德 教授
一, 经纪人组织
? 1,经纪人及其组织的涵义
? 2,加强对经纪人市场的管理
1,经纪人及其组织的涵义
1,经纪人的涵义
2,经纪人事务所
把分散的经纪人组织起来，便于集中经营和
加强管理，有利于维护秩序，也有利于行业
的健康发展。
3,经纪人的作用
我国要发展社会主义市场经济，就必然要支
持和促进经纪人活动，使经纪人商品中介活
动逐步规范化、职业化和国际化。
2、加强对经纪人市场的管理
目前，我国的自然经纪人和法人经纪
人都有了很大的发展，但由于它出现的
时间还不长，发育也不够成熟，因而也
存在着不少问题。必须采取有效措施，
加强对经纪人市场的管理。要强化资格
认定，对各类经纪人要有相应的注册条
件，明确经纪人的民事权力和民事责任，
规范各种交易行为，并加强从业人员的
职业道德教育，提高他们的素质。
二, 期货中介机构
期货市场主要从事的是期货合同的买卖，
这是一种组织严密的特殊交易市场，有固定的
特殊的交易场所，有固定交易买卖时间，有各
自特殊的交易程序和自我管理规则，每个交易
所都有自已固定的正式会员，只有正式会员才
有资格进入交易大厅参与商品交易所买卖活动，
非正式会员要想进入交易所参与买卖，必须通
过正式会员代理并交纳一定的手续费和佣金。
期货中介机构 (续 )
期货市场的中介机构有期货交易所、
期货公司、期货经纪人。期货交易所一
般采用会员制，设理事会，本身不参加
业务，只是依靠本身管理严密、组织健
全、设备完善、办事效率高，为顾客提
供一个进行交易的场所。
三, 招投标服务机构
随着我国市场经济的发展和完善，招
标投标交易方式也会被广泛地利用。唯
有大力建立、健全招标投标业的中介服
务机构，使之独立于各级党政机关、政
法机关等权力部门之外，真正不受任何
干扰地发挥社会中介服务作用。由于招
标投标业务具有很强的专业性和技术性，
所以有必要组建专业性行业性的招标投
标中介组织。
四, 拍卖行
拍卖行 。 拍卖企业是一种特殊的中介服务性企业,
投资少, 经营数额大, 在拍卖活动中处于重要地位 。
拍卖行的权利义务 。 拍卖行的权利主要涉及拍卖
行的法律地位和经营范围 。 拍卖行的义务往往体现
在拍卖行进行拍卖活动时所应遵循的具体操作原则
当中 。
拍卖中介费用。这里所说的中介“费用”，是指
买卖双方应当支付给中介人拍卖行的各种价金的总
和，包括佣金和其他费用。佣金比率一般视拍卖标
的性质，成交金额大小以及拍卖过程中的繁简程度
而定，现在各地的拍卖行征收佣金比率大都在 3—
10%之间。
五, 银行中介业务
银行制度是一国金融制度中最为重要的组
成部分，它一般由中央银行制度、商业银行制
度、专业银行制度构成。其中的商业银行作为
经营货币的特殊企业，以经营存放款为主要业
务，并以盈利为主要经营目标。但它除了传统
的资产负债业务外，还发展有中介业务。所谓
银行的中介业务，是指商业银行无需运用自己
的资金，依托自身的特殊功能和优势，为客户
办理各项委托事项，并收取劳务费和手续费的
服务性业务。这些事项有结算业务、代理业务、
信托业务、信用卡业务、汇兑业务、信息咨询
业务、租赁业务等。
1,银行中介业务的特点
(1) 以资产负债业务为依托, 并促进资产负
债业务发展 。
(2) 开发多样化的服务品种 。
(3) 开展中介业务成本较低、风险较小。
2,我国商业银行发展中介服务
的必要性
第一 证券市场的培育及发展需要多种中介服务 。
第二 企业全方位走上国际市场, 需要银行结算
方式更加灵活, 快速, 要求银行创造更多的交
易工具, 提供更多的业务品种
第三 银行作为国民经济的枢纽, 可以向企业提
供信息, 实现决策支援 。
第四 银行具有货币业务的各种优势, 随着企业
专业化发展, 可帮助企业发放工资, 代理支付
等,
我国商业银行发展中介服务的
必要性 (续 )
第五 在社会生产力不断发展, 居民收入逐步提高
的条件下, 金融机制将逐步深入社会生活的各
个方面 。
第六 随着人民生活水平的提高, 个人财富的增加,
个人所持有的有价证券, 票据, 贵重物品, 首
饰大量增加, 必然寻找一个安全的保管场所,
需要银行开展代保管业务为其保管 。
第七 中国人民银行参照巴塞尔协议制订了针对商
业银行的资产负债比例管理办法 。
3,我国商业银行发展中介业务
存在的问题
? 观念上没有摆正服务思想 。
? 中介业务和存、贷业务不分。
六, 信托投资公司
1,信托的定义和信托权的取得
2,我国信托业发展中存在的问题
3,发展我国信托业的对策
1,信托的定义和信托权的取得
信托就是信用委托 。 它是指将自己的财产委托
给可以信赖的第三者, 按照自己的要求加以管理和
运用的行为 。 信托关系的确立, 需要三个方面的关
系人, 即委托人, 受托人和受益人 。 信托按盈利与
否可以分为两种, 一种是民事信托, 它是指民间私
人财产委托他人管理或处理的一种信托, 其特点是
委托人, 受托人均是自然人, 并且以不盈利为准则；
另一种是商事信托, 它是指所有以盈利为目的的信
托, 受托人只能是法人 。
银行或信托公司要经营信托业务，首先必须取
得从事信托业务的权利，即信托权，它涉及法律授
予银行或公司的各种信托资格和权利。
2,我国信托业发展中存在的问
题
一是对信托业公司资格宏观管理力度不够 。
二是信托与银行的合业经营, 冲淡了信托
特征 。
三是信托投资业的法规不够健全。
3,发展我国信托业的对策
第一, 理顺宏观及微观信托管理体制, 保
证信托投资公司的健康发展 。
第二，在业务上要立足主业，着重发展
信托财务管理职能，兴办共同基金，开
辟信托投资新领域。
七, 证券交易所
证券交易所是根据国家有关法律、经政府
证券主管机关批准设立的证券集中竞价交易的
有形场所，买卖股票、债券的有组织的交易市
场。交易所设有交易场地，备有各种服务设施，
并配备必要的管理及服务人员，进行股票和债
券买卖。但证券交易所本身是非金融性的法人
机构，并不参与证券交易，也不决定交易价格，
只不过提供交易场所和服务，同时也兼有管理
证券交易的职能。
八, 投资基金管理公司
投资基金是指通过信托、契约或公司
的形式，发行基金券将众多的分散在社
会上的闲置资金募集起来，组成具有一
定规模的信托资金，由专业机构的人员
按照资产优化组合的原理进行分散投资，
在取得投资效益后，按投资者的投资比
例分享投资收益的一种投资方式。
1、投资基金的优点
（ 1）通过基金，投资者无形中可以将投资途径
扩大，使投资风险相对降低；
（ 2）基金汇聚了客户的零散资金，集中运用，
提高了资金的效率；
（ 3）由于实行专业人员管理，买卖金融工具和
转换投资组合，基金的运作快捷妥当；
（ 4）基金经理由于职业关系，消息灵通，可以
在金融市场上进行对冲，使投资组合更为稳妥；
（ 5）投资者可随时依照市价，出售部分或全部
所拥有的基金，套回现金。
2、我国现有投资基金的类型
① 受益型基金
②信托型基金
③共同投资型基金
④专项投资型基金
3、发展和完善我国投资基金的
对策
(1) 投资基金管理公司必须定期向股东公布
本公司详细的财务报告
(2) 加强对投资基金的风险管理
(3) 做好基础研究工作
(4) 加强对基金管理人员的管理，减少经营
风险。
九, 外汇交易中心
中国外汇交易中心是接受人民银行和
国家外汇管理局领导和监管的独立核算,
非盈利性的中介机构 。 其任务是提供外
汇交易系统, 组织外汇交易品种的买卖,
办理外汇交易的清算及有关信息服务等 。
外汇交易中心实行会员制的组织形式。
十, 房地产中介机构
房地产又称不动产。广义的房地产指
的是土地、定着物以及与土地、定着物
有关的各种权益，具体包括地产和房产
两方面的内容。适应土地使用权转让和
住宅商品化的需要，产生了房地产中介。
1,房地产中介的作用
(1) 宣传房地产知识，汇集和传播房地产信
息
(2) 敦促交易双方作出决策，最终达成交易
(3) 代办办理各种手续，方便交易双方
(4) 加速房产市场运转，规范房地产交易
2,房地产中介组织的业务范围
(1) 咨询业务。这是房地产咨询机构的主要
业务
(2) 估价业务。房地产价格评估业务是房地
产价格评估机构的主要业务
(3) 经纪业务。房地产经纪业务是房地产经
纪机构的主要业务
(4) 代理业务。这也是房地产中介组织的重
要业务
3、我国房地产中介存在的问题
我国房地产市场中介还存在很多问题, 主要表现
在：
(1) 房地产市场中介从业人员整体素质不佳
(2) 房地产市场中介活动极不规范
(3) 各地区房地产中介业务发展不平衡
(4) 国家宏观管理薄弱, 调控乏力 。 我国房地产
市场中介存在诸多问题, 只有采取有效的措
施, 才能使我国的房地产市场中介业务健康
发展
十一,人才交流中介机构
1,职业介绍所
职业介绍所的基本职责是：执行国家
的就业政策，提供劳动力供求信息，进
行职业介绍，开发就业指导和咨询，组
织劳务交流活动。
2、人才交流中心
人才交流中心是为各类职工，特别是
有一技之长的职工合理调动，为用人单
位公开招收人员牵线搭桥的一种服务性
机构。人才交流中心有两大类，一类为
科技人员交流中心，另一类为工人交流
中心。
3,再就业服务中心
再就业服务中心就是为失业者与下岗
人员服务的劳动中介机构。其宗旨是在
国家指导下，运用市场调节手段，通过
为劳动力双方沟通联系，促进下岗失业
者再就业提供中介服务。
4,境外就业中介服务
境外就业服务机构的服务职能是：为中国
公民提供境外就业信息、咨询；接受境外雇主
的委托，为其推荐、招聘所需人员；核查境外
雇主批准的招聘外籍人员的许可证明,协助、指
导境外就业人员同境外雇主签订聘用合同，为
境外就业人员提供条件，协助其在出境前接受
必要的技能、语言培训，介绍所到国家或地区
的法律法规及其他有关情况；协助境外就业人
员办理出境所需的护照、签证、公证材料、专
业或技能测试、体检、防疫注射各种手续和证
件。
作业题
1,商品交易过程中产生中介组织的客观必然性 。
2,现货交易中有哪些中介组织？ 各自有什么功
能？
3,我国商业银行发展中介服务的必要性 。
4,谈谈你对我国发展股票市场的看法,
5,房地产交易中介有哪些具体的服务内容？
6、职业介绍所的基本职责有哪一些？
