Chapter 13
一些做研究有用的专题主讲：彭红枫武汉大学经济与管理学院金融系
Copyright? Hongfeng Peng 2006 Wuhan
University
2009-7-27 Hongfeng Peng Department of
Finance,Wuhan University
2
13.1模型选择准则
1,R2准则
2、调整的 R2准则
3、赤池信息（ AIC）准则
4、施瓦茨信息（ SIC）准则
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R2准则
2 /1/R E S S T S S R S S T S S
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4
调整的 R2准则
22 /( ) 11 1 ( 1 )
/( 1 )
R SS n k nRR
T SS n n k

准则：该值越大越好！
注意：被解释变量相同才能比较！
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5
赤池信息（ AIC）准则
2
2 / 2 /? ik n k nu RSSAI C e e
nn
准则：该值越小越好！
注意：被解释变量相同才能比较！
可用于比较一模型样本内或样本外的预测表现！
2l n l n ( )k R S SA I C
nn
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6
施瓦茨信息（ SIC）准则
2
//? ik n k nu RSSSI C n n
nn
l n l n l n ( )k R S SS I C nnn
准则：该值越小越好！
注意：被解释变量相同才能比较！
可用于比较一模型样本内或样本外的预测表现！
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13.2 递归最小二乘法（ RELS）
适用范围：当结构性变化的时点未知或研究动态的问题时！
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13.3 定性响应回归模型
适用范围：当被解释变量为定性变量时！
模型选择：
– 线性概率模型（ LPM）
– LOGIT模型
– PROBIT模型
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13.4 时间序列相关专题
时间序列平稳：所讲过的方法都能用
时间序列非平稳：所讲过的方法不能直接用
平稳性检验：单位根检验（ DF,ADF）
时间序列非平稳：协整检验
协整关系存在：误差修正模型（ ECM）