干春晖 博士 教授 博士生导师
第三章
进 入 壁 垒
干春晖 博士 教授 博导
干春晖 博士 教授 博士生导师
?第一节 进入壁垒概述
?第二节 结构性进入壁垒
?第三节 策略性进入壁垒
?第四节 进入壁垒的福利效应
进入壁垒
干春晖 博士 教授 博导 上海财经大学
干春晖 博士 教授 博士生导师
?进入：是指在某产业内出现新的卖者 （ 企业 ） 。
?进入壁垒：产业经济学理论中对进入壁垒含义的理解存在分歧，
许多研究者从各自的研究视角给出了不同的定义 。
?20世纪 40年代梅森 (Mason)和贝恩 (Bain)等人,进入壁垒是指
在一个产业中在位企业拥有的相对于进入企业的优势，从而使
在位企业可以持续地把价格提高到最小平均生产和销售成本以
上，而又没有引起新企业进入这个产业。
?施蒂格勒 (George J,Stigler), 进入壁垒是新企业寻求进入某一
产业时必须承担的、高于已有企业的生产成本
进入壁垒的概念
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?从 20世纪 70年代开始, 进入壁垒的研究重点也从分析消费者的
需求偏好和生产技术特点等外生因素转向分析在位企业为了减
少未来的竞争, 通过自己的策略性行为影响市场结构而形成的
内生性壁垒 。
?色罗普 (Salop),如果在位企业采取某项行动目的是想把潜在的
竞争对手排挤在市场之外, 从而使自己免受进入者的进入威胁,
那么由此形成的进入壁垒就是, 策略性的 (strategic)”进入壁垒
进入壁垒的概念
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?我们把进入壁垒定义为：使进入者难以成功地进入一个产业，而
使在位者能够持续地获得超额利润，并能使整个产业保持高集中
度的因素。
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? 把超额利润和高集中度作为进入壁垒的判断标准, 原因如下,
? 超额利润 （ 经济利润 ） 的存在是市场经济条件下吸引新企业
进入某一产业的唯一经济因素 。
? 如果一个产业中企业数量很多, 集中度很低, 这就意味着几
乎不存在限制企业进入的结构性因素, 同时由于产业中企业之
间的竞争以及大量企业的存在, 使得单个企业很难通过策略性
行为来阻止新企业的进入 。 但是如果一个产业中长期存在高集
中度和高利润, 那么这个产业中必然存在进入壁垒 。
进入壁垒概念
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?不同学者把进入壁垒按各自的标准划分为不同的类型 。
? 色罗普：把进入壁垒分为, 无意的, 进入壁垒和, 策略性的, 进入
壁垒 。
? 冯 ·威泽克：把进入壁垒划分为结构性进入壁垒和策略性进入壁垒 。
? 按照进入壁垒的成因把它划分为两类：结构性进入壁垒和策略性进
入壁垒 。
? 结构性进入壁垒：是指企业自身无法支配的, 外生的, 由产品技术
特点, 资源供给条件, 社会法律制度, 政府行为以及消费者偏好等因
素所形成的壁垒
进入壁垒分类
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? 策略性进入壁垒：即进入阻挠, 是指产业内在位企业为保持在市
场上的主导地位, 获取垄断利润, 利用自身的优势通过一系列的有
意识的策略性行为构筑起的防止潜在进入者进入的壁垒 。
?对进入壁垒的这种分类只是为了方便理论分析, 现实中的进入壁
垒并不是由单一因素构成的, 往往是多种因素综合形成的, 既包括
结构性因素又包括策略性因素 。
进入壁垒分类
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?构成进入壁垒的结构性因素主要有规模经济, 绝对成本优势, 必要
资本量, 产品差别化, 网络效应和政府管制等 。
?规模经济壁垒
?规模经济是指企业生产的平均成本随着产量的增加而下降 。 企业
的最小有效规模 （ MES） 是其长期平均成本最小时企业能生产的
最小产量 。
?在产业的市场需求有限, 同时存在规模经济的前提下, 一个或
少数几个企业在最小有效规模进行生产并获得经济利润, 如果再
有新企业以同样的产量进入, 则所有企 业都可能亏损 。 （ 如图
结构性进入壁垒
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规模经济壁垒
产量
平
均
成
本
A B M
C
D
LRAC
图 3-1 规模经济与进入壁
垒
O
需求 D
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? 规模经济壁垒的高低主要取决于,① 市场容量 OM的大小；
② 最小有效规模产量 OB相对于 OM的大小； ③ 产量小于 OB时平
均成本曲线斜率的大小 。 一个产业的 MES越大, 且在 OM中所占
份额越大, 则该产业客观上只能容纳少数企业存在, 从而进入
壁垒较高 。 产量小于 OB时平均成本曲线斜率的绝对值越大, 表
明产量小于 MES的企业的生产成本劣势越大, 进入壁垒也就越
高 。
规模经济壁垒
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? 绝对成本优势壁垒：指在位企业在任一产量水平下的平均成本都
低于潜在进入者 （ 如图 ）
绝对成本优势壁垒
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?必要资本量是指新企业进入市场必须投入的资本 。
?生产过程的资本密集程度越高, 必要资本量越大, 新企业筹措资
金越困难, 其资本费用就比在位企业高, 因此新企业进入市场的难
度也就越大, 这就是必要资本量壁垒 。
?新企业很难筹集到大量资本或者新企业的融资成本比在位企业高
的原因为,融市场的不完全性, 信息不对称和风险 。
必要资本量壁垒
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?在位企业的绝对成本优势可能源于以下因素,（ 1） 在位企业通过
专利或技术秘诀控制了最新的生产工艺； （ 2） 在位企业可能控制了
高质量或低成本投入物的供应渠道； （ 3） 在位企业可能控制了产品
的销售渠道； （ 4） 在位企业拥有具有特殊经营能力和其他技术专长
的人才； （ 5） 进入企业在筹集进入资金时可能需要支付更高的资金
成本 。
绝对成本优势壁垒
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? 网络效应或网络外部性 (network externality),是指消费的外部性,
即购买某种商品的消费者数量的增加将提高消费者的效用水平, 从
而增加了消费者对该商品的需求 。
?卡茨和夏皮罗 (Katz and Shapiro)网络效应分为两种：, 直接的
网络效应, 和, 间接的网络效应, 。
?,直接的网络效应,,于消费某一产品的用户数量增加而直接导
致的网络价值的增大就属于, 直接的网络外部性, 。
?, 间接的网络效应,,随着某一产品使用者数量的增加, 该产品
的互补品数量增多, 价格降低而产生的价值, 这种网络效应主要是
由基础产品与辅助产品之间技术上的互补性所形成的 。
网络效应壁垒
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?, 正反馈效应,, 在硬件／软件系统中, 一种硬件的用户基数越
大, 就意味着与这种硬件产品相兼容的软件产品的需求越大, 因而
会吸引软件产品生产商来生产兼容软件, 软件产品的种类和数量就
会增加, 软件产品的价格水平就会越低, 这又会吸引大量的用户购
买这种硬件产品, 从而使这种硬件产品的网络规模不断扩大, 而这
又促使大量的软件开发商为这种硬件产品提供配套软件, 这就是网
络产品的, 正反馈效应, 。
? 正反馈效应的作用机制使潜在进入者, 在存在直接网络效应的产
品市场上可能很难获得消费者和用户的支持, 因此, 用户基数的不
对称就成为网络市场上的进入壁垒 。
网络效应壁垒
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? 在间接网络效应中, 在位企业的硬件产品可能已经拥有大量的配
套软件产品, 在正反馈效应的作用下, 在位企业与进入企业在辅助
软件产品上的数量差异会迅速扩大 。 另外, 转换成本, 培训和学习
成本这些因素的综合作用使在位企业相对于进入者处于明显的优势,
建立在用户基数之上的辅助软件数量上的不对称成为存在间接网络
效应市场上的主要进入壁垒 。
网络效应壁垒
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? 产品差异：指产业内相互竞争的厂商所生产的产品之间替代程度
的不完全性 。 产品差异主要来源于市场中的消费者对有关企业的产
品在长期中所形成的消费者偏好的差异, 而且还会因企业的广告宣
传活动以及商标法, 知识产权法, 专利法等法律的支持而得到加强 。
?在位企业的产品差异优势主要反映在以下几个方面：
?在位企业以专利或技术秘诀形式拥有在优良产品设计方面的有
效控制权, 使消费者把控制权与优良的产品等同化, 企业成了高
品质产品的象征, 增加了消费者对该企业产品的偏好度 。
?在位企业在长期经营过程中在定价和销售服务等方面所树立的
良好声誉, 增加了消费者对该企业产品的偏好度 。
产品差异化壁垒
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? 在位企业通过以往的广告宣传而建立的消费者忠诚以及对销
售渠道的控制, 使得新进入企业在销售成本上处于劣势 。
? 在位企业和新进入企业的产品质量的信息对消费者存在着不
对称性 。 由于消费者已经了解在位企业的产品质量, 而新进入
企业的产品质量对消费者来说是未知的, 因此新企业就必须向
消费者提供更高的销售折扣率或比在位企业支付更高的单位营
销费用来吸引消费者试用自己的产品, 新企业在生产和营销成
本上处于劣势, 从而限制了新企业的进入 。
产品差异化壁垒
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? 如果政府认为一个产业中只适合少数几个企业的生存, 为避免过
多企业进入引起的过度竞争, 政府就会实行许可证制度来限制新企
业的进入 。
?由于政府的政策和法律一般来说都是企业无法控制的外生变量,
所以由此导致的进入壁垒是结构性进入壁垒 。
政策法律制度壁垒
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? 策略性行为是寡占市场中企业通过对影响竞争对手选择的资源进
行投资从而改变竞争环境的行为 。
? 对策略性进入壁垒的分析是建立在非合作博弈理论和信息经济学
的基础之上, 进入和进入阻挠被看成是一个在位企业和潜在进入企
业的博弈过程 。
?由于在位企业拥有首先行动和信息上的优势, 它可以通过进行不
可逆的投资或通过自己的行动向潜在进入企业传递对自己有利的信
息, 使潜在进入者预期到进入后无法获得经济利润, 从而主动放弃
进入 。
策略性进入壁垒
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?进入博弈的扩展形式 （ 如图 ）
?这一博弈有两个纳什均衡 （ 不进入, 斗争 ） 和 （ 进入, 默许 ） 。
但进入阻挠均衡 （ 不进入, 斗争 ） 并不是子博弈精炼纳什均衡, 因
为在位企业的斗争策略是不可置信威胁, 在给定进入者已经进入的
情况下, 在位企业如果实施斗争策略将使自己遭受损失, 在位企业
从自身利益出发会选择默许, 因此进入企业不会被斗争威胁所吓倒,
惟一的子博弈精炼纳什均衡是 （ 进入, 默许 ）, 进入企业将选择进
入 。
进入阻挠的一般模型
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进入阻挠的一般模型
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?有效的进入阻挠 （ 如图 ）
进入阻挠的一般模型
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?利用逆向归纳法分析该博弈, 如果, 则已进行策略性投
资的在位企业的最优选择就是斗争, 而进入者的最佳策略就是不进
入市场, 此时在位企业的利润水平为 。 如果在位企业采取消极
行动, 则进入者就会进入, 在位企业的利润为, 因此只有,
并且 时, 即 时, 存在一个子博弈精炼纳
什均衡, 在位企业的均衡策略是 （ 采取积极行动, 如果发生进入就
进行斗争 ）, 潜在进入企业的均衡策略是不进入, 均衡结果是在位
企业通过对相关战略资源的投资有效地阻止了进入并使自己获得了
经济利润 。
进入阻挠的一般模型
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? 在位企业的这种投资能否成功阻止进入取决于三个基本条件：
（ 1） 这种策略性投资必须发生在进入者的进入决策之前, 而且能被
进入者观察到 。 （ 2） 这种投资能通过改变在位者的策略空间和支付
函数或通过向进入者传递有关市场信息而改变进入者对进入后利润
的预期, 从而影响进入者的进入决策 。 （ 3） 这种投资必须是不可回
收或不可逆的, 具有承诺价值 。
?沉没成本：是指企业在进入市场时所投入的资本, 当企业退出市
场时, 不能收回的部分 。 其关键之处就在于它的不可回收或不可逆
性产生的承诺价值 。
沉没成本 (sunk cost)与进入阻挠
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?在位企业充分利用自己的在位优势和先动优势, 通过
策略性投资使潜在进入者改变对进入后产业内竞争状况
和利润的预期, 从而使潜在进入者降低进入规模或根本
不进入市场, 在位企业的沉没成本的比例越大, 进入者
进入的动力越弱 。
沉没成本 (sunk cost)与进入阻挠
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?过度生产能力投资
在很多产业中, 企业调整产量是要花费成本的 。 为提高产出,
企业可能需要增加新的设备, 投入必要的劳动力和原材料 。 在位企
业可在潜在进入者进入前进行过度生产能力投资, 这些生产能力在
进入发生之前是闲置的 。 一旦进入者进入, 在位企业可利用已投资
的闲置生产能力迅速扩大产量, 实施斗争策略, 使进入者蒙受损失 。
潜在进入者在观察到在位企业所作的过度生产能力投资后, 理性预
期到自己进入后将招致在位者激烈的价格战, 自己无法从进入中获
利, 因此会放弃进入 。
常见的进入阻挠策略
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?干中学 (learning by doing),是指随着企业所生产的累计产量的增
加, 由于在生产过程中生产经验的积累使企业生产的效率不断提高,
生产的平均成本下降 。
?干中学能使在位企业获得多少优势取决于两点,（ 1） 在位企业通
过干中学能比新进入企业降低多少成本； （ 2） 学习需要花费的时间 。
如果学习周期很长或很短, 在位企业所能获取的优势都不会很大 。
学习周期很短时, 新进入企业会较容易赶上在位者 。 学习周期很长
时, 在位企业只能稍稍领先, 不会有太大的优势 。 当学习周期趋中
时, 干中学的策略效应比较明显, 在位企业能通过在干中学上的策
略性投资阻止进入, 并获取较高的利润 。
常见的进入阻挠策略
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?提高竞争对手的成本
在位企业采取策略性行为提高竞争对手的成本可以使自己获得
成本上的优势, 从而达到阻止进入的目的 。
?在位者提高竞争对手成本的方法很多, 主要有：
? 垂直一体化
? 利用政府管制
? 利用产品的互补性和配件生产
? 提高工资和其他投入品的价格
常见的进入阻挠策略
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?影响未来的需求结构, 在位企业影响未来需求结构的策略性行为
主要有三种：
? 产品扩散策略
? 提高转换成本
? 利用长期契约锁定产品需求
常见的进入阻挠策略
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? 从长期看进入壁垒对社会福利有双重效应 。
?一方面, 进入壁垒是与垄断力量相联系的 。 进入壁垒限制了潜在
进入者进入, 从而减少了产业中厂商的数目, 提高了这一产业的集
中度和增强了该产业内大企业的市场权力, 从而易于生成垄断性的
市场结构, 这一结果倾向于减少社会总福利 。
?另一方面进入壁垒的存在又具有正面作用, 一定高度的进入壁垒
可以提高资源的配置效率：
进入壁垒与效率
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? 企业进入或退出市场, 其实质是资源重新配置的一种方式,
在这一过程中需要增加许多额外成本 。
? 对于规模经济显著的产业来说, 由于进入壁垒的存在, 可以
阻止低效率的原子型小企业进入市场, 提高产业集中度, 使社
会获得规模经济效益 ；
进入壁垒与效率
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? 沉没成本与流动性壁垒 （ mobility barriers）
? 流动性壁垒是指限制资本在产业间流动从而使产业内的在位
企业获得优势的因素 。
?沉没成本是理解流动性壁垒的关键因素, 正是沉没成本阻止了
资本在产业间的流动, 限制了潜在进入者进入新的产业领域 。
?可竞争市场与市场均衡
?所谓完全可竞争市场 （ perfectly contestable market） 是指市场
内的企业从该市场退出时完全不用负担不可回收的沉没成本,
从而完全自由地进入或退出市场 。
流动性壁垒与可竞争市场理论
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? 由于沉没成本为零, 进入和退出是自由的, 潜在进入者为了
追求利润会迅速进入任何一个具有经济利润的可竞争市场, 而
当在位者做出报复反应使价格下降到无利可图时, 它们会无摩
擦地快速撤出 。 这种进入形式通常被称为, 打了就跑, 策略
(Hit-and-run entry),进入企业在该产业中滞留时间的长短, 通
常取决于在位企业的反应速度 。
?可竞争市场理论表明, 在沉没成本为零和不存在流动性壁垒的
条件下, 即使是垄断和寡占市场, 潜在进入的压力迫使在位企
业只能把价格确定在经济利润为零的水平上, 从而实现了资源
的有效配置 。
流动性壁垒与可竞争市场理论
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?为什么在位企业赚取经济利润是衡量进入壁垒的前提条件？
?你认为规模经济是一种进入壁垒吗？ 请说明你的理由 。
?在位企业如何有效地阻止潜在进入者的进入？
?通过例子比较结构性进入壁垒和策略性进入壁垒并说明两者之间
的关系 。
?你同意, 适度的进入壁垒可能意味着效率的改善, 这一说法吗？
什么样的产业特点会使进入壁垒有利于社会福利的改善？
? 在现实市场环境中有完全满足可竞争市场条件的产业领域吗？ 请
举例说明 。
思考与练习题
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第三章
进 入 壁 垒
干春晖 博士 教授 博导
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?第一节 进入壁垒概述
?第二节 结构性进入壁垒
?第三节 策略性进入壁垒
?第四节 进入壁垒的福利效应
进入壁垒
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?进入：是指在某产业内出现新的卖者 （ 企业 ） 。
?进入壁垒：产业经济学理论中对进入壁垒含义的理解存在分歧，
许多研究者从各自的研究视角给出了不同的定义 。
?20世纪 40年代梅森 (Mason)和贝恩 (Bain)等人,进入壁垒是指
在一个产业中在位企业拥有的相对于进入企业的优势，从而使
在位企业可以持续地把价格提高到最小平均生产和销售成本以
上，而又没有引起新企业进入这个产业。
?施蒂格勒 (George J,Stigler), 进入壁垒是新企业寻求进入某一
产业时必须承担的、高于已有企业的生产成本
进入壁垒的概念
干春晖 博士 教授 博导 上海财经大学
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?从 20世纪 70年代开始, 进入壁垒的研究重点也从分析消费者的
需求偏好和生产技术特点等外生因素转向分析在位企业为了减
少未来的竞争, 通过自己的策略性行为影响市场结构而形成的
内生性壁垒 。
?色罗普 (Salop),如果在位企业采取某项行动目的是想把潜在的
竞争对手排挤在市场之外, 从而使自己免受进入者的进入威胁,
那么由此形成的进入壁垒就是, 策略性的 (strategic)”进入壁垒
进入壁垒的概念
干春晖 博士 教授 博导 上海财经大学
?我们把进入壁垒定义为：使进入者难以成功地进入一个产业，而
使在位者能够持续地获得超额利润，并能使整个产业保持高集中
度的因素。
干春晖 博士 教授 博士生导师
? 把超额利润和高集中度作为进入壁垒的判断标准, 原因如下,
? 超额利润 （ 经济利润 ） 的存在是市场经济条件下吸引新企业
进入某一产业的唯一经济因素 。
? 如果一个产业中企业数量很多, 集中度很低, 这就意味着几
乎不存在限制企业进入的结构性因素, 同时由于产业中企业之
间的竞争以及大量企业的存在, 使得单个企业很难通过策略性
行为来阻止新企业的进入 。 但是如果一个产业中长期存在高集
中度和高利润, 那么这个产业中必然存在进入壁垒 。
进入壁垒概念
干春晖 博士 教授 博导 上海财经大学
干春晖 博士 教授 博士生导师
?不同学者把进入壁垒按各自的标准划分为不同的类型 。
? 色罗普：把进入壁垒分为, 无意的, 进入壁垒和, 策略性的, 进入
壁垒 。
? 冯 ·威泽克：把进入壁垒划分为结构性进入壁垒和策略性进入壁垒 。
? 按照进入壁垒的成因把它划分为两类：结构性进入壁垒和策略性进
入壁垒 。
? 结构性进入壁垒：是指企业自身无法支配的, 外生的, 由产品技术
特点, 资源供给条件, 社会法律制度, 政府行为以及消费者偏好等因
素所形成的壁垒
进入壁垒分类
干春晖 博士 教授 博导 上海财经大学
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? 策略性进入壁垒：即进入阻挠, 是指产业内在位企业为保持在市
场上的主导地位, 获取垄断利润, 利用自身的优势通过一系列的有
意识的策略性行为构筑起的防止潜在进入者进入的壁垒 。
?对进入壁垒的这种分类只是为了方便理论分析, 现实中的进入壁
垒并不是由单一因素构成的, 往往是多种因素综合形成的, 既包括
结构性因素又包括策略性因素 。
进入壁垒分类
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?构成进入壁垒的结构性因素主要有规模经济, 绝对成本优势, 必要
资本量, 产品差别化, 网络效应和政府管制等 。
?规模经济壁垒
?规模经济是指企业生产的平均成本随着产量的增加而下降 。 企业
的最小有效规模 （ MES） 是其长期平均成本最小时企业能生产的
最小产量 。
?在产业的市场需求有限, 同时存在规模经济的前提下, 一个或
少数几个企业在最小有效规模进行生产并获得经济利润, 如果再
有新企业以同样的产量进入, 则所有企 业都可能亏损 。 （ 如图
结构性进入壁垒
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规模经济壁垒
产量
平
均
成
本
A B M
C
D
LRAC
图 3-1 规模经济与进入壁
垒
O
需求 D
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? 规模经济壁垒的高低主要取决于,① 市场容量 OM的大小；
② 最小有效规模产量 OB相对于 OM的大小； ③ 产量小于 OB时平
均成本曲线斜率的大小 。 一个产业的 MES越大, 且在 OM中所占
份额越大, 则该产业客观上只能容纳少数企业存在, 从而进入
壁垒较高 。 产量小于 OB时平均成本曲线斜率的绝对值越大, 表
明产量小于 MES的企业的生产成本劣势越大, 进入壁垒也就越
高 。
规模经济壁垒
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? 绝对成本优势壁垒：指在位企业在任一产量水平下的平均成本都
低于潜在进入者 （ 如图 ）
绝对成本优势壁垒
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?必要资本量是指新企业进入市场必须投入的资本 。
?生产过程的资本密集程度越高, 必要资本量越大, 新企业筹措资
金越困难, 其资本费用就比在位企业高, 因此新企业进入市场的难
度也就越大, 这就是必要资本量壁垒 。
?新企业很难筹集到大量资本或者新企业的融资成本比在位企业高
的原因为,融市场的不完全性, 信息不对称和风险 。
必要资本量壁垒
干春晖 博士 教授 博导 上海财经大学
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?在位企业的绝对成本优势可能源于以下因素,（ 1） 在位企业通过
专利或技术秘诀控制了最新的生产工艺； （ 2） 在位企业可能控制了
高质量或低成本投入物的供应渠道； （ 3） 在位企业可能控制了产品
的销售渠道； （ 4） 在位企业拥有具有特殊经营能力和其他技术专长
的人才； （ 5） 进入企业在筹集进入资金时可能需要支付更高的资金
成本 。
绝对成本优势壁垒
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? 网络效应或网络外部性 (network externality),是指消费的外部性,
即购买某种商品的消费者数量的增加将提高消费者的效用水平, 从
而增加了消费者对该商品的需求 。
?卡茨和夏皮罗 (Katz and Shapiro)网络效应分为两种：, 直接的
网络效应, 和, 间接的网络效应, 。
?,直接的网络效应,,于消费某一产品的用户数量增加而直接导
致的网络价值的增大就属于, 直接的网络外部性, 。
?, 间接的网络效应,,随着某一产品使用者数量的增加, 该产品
的互补品数量增多, 价格降低而产生的价值, 这种网络效应主要是
由基础产品与辅助产品之间技术上的互补性所形成的 。
网络效应壁垒
干春晖 博士 教授 博导 上海财经大学
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?, 正反馈效应,, 在硬件／软件系统中, 一种硬件的用户基数越
大, 就意味着与这种硬件产品相兼容的软件产品的需求越大, 因而
会吸引软件产品生产商来生产兼容软件, 软件产品的种类和数量就
会增加, 软件产品的价格水平就会越低, 这又会吸引大量的用户购
买这种硬件产品, 从而使这种硬件产品的网络规模不断扩大, 而这
又促使大量的软件开发商为这种硬件产品提供配套软件, 这就是网
络产品的, 正反馈效应, 。
? 正反馈效应的作用机制使潜在进入者, 在存在直接网络效应的产
品市场上可能很难获得消费者和用户的支持, 因此, 用户基数的不
对称就成为网络市场上的进入壁垒 。
网络效应壁垒
干春晖 博士 教授 博导 上海财经大学
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? 在间接网络效应中, 在位企业的硬件产品可能已经拥有大量的配
套软件产品, 在正反馈效应的作用下, 在位企业与进入企业在辅助
软件产品上的数量差异会迅速扩大 。 另外, 转换成本, 培训和学习
成本这些因素的综合作用使在位企业相对于进入者处于明显的优势,
建立在用户基数之上的辅助软件数量上的不对称成为存在间接网络
效应市场上的主要进入壁垒 。
网络效应壁垒
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? 产品差异：指产业内相互竞争的厂商所生产的产品之间替代程度
的不完全性 。 产品差异主要来源于市场中的消费者对有关企业的产
品在长期中所形成的消费者偏好的差异, 而且还会因企业的广告宣
传活动以及商标法, 知识产权法, 专利法等法律的支持而得到加强 。
?在位企业的产品差异优势主要反映在以下几个方面：
?在位企业以专利或技术秘诀形式拥有在优良产品设计方面的有
效控制权, 使消费者把控制权与优良的产品等同化, 企业成了高
品质产品的象征, 增加了消费者对该企业产品的偏好度 。
?在位企业在长期经营过程中在定价和销售服务等方面所树立的
良好声誉, 增加了消费者对该企业产品的偏好度 。
产品差异化壁垒
干春晖 博士 教授 博导 上海财经大学
干春晖 博士 教授 博士生导师
? 在位企业通过以往的广告宣传而建立的消费者忠诚以及对销
售渠道的控制, 使得新进入企业在销售成本上处于劣势 。
? 在位企业和新进入企业的产品质量的信息对消费者存在着不
对称性 。 由于消费者已经了解在位企业的产品质量, 而新进入
企业的产品质量对消费者来说是未知的, 因此新企业就必须向
消费者提供更高的销售折扣率或比在位企业支付更高的单位营
销费用来吸引消费者试用自己的产品, 新企业在生产和营销成
本上处于劣势, 从而限制了新企业的进入 。
产品差异化壁垒
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? 如果政府认为一个产业中只适合少数几个企业的生存, 为避免过
多企业进入引起的过度竞争, 政府就会实行许可证制度来限制新企
业的进入 。
?由于政府的政策和法律一般来说都是企业无法控制的外生变量,
所以由此导致的进入壁垒是结构性进入壁垒 。
政策法律制度壁垒
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? 策略性行为是寡占市场中企业通过对影响竞争对手选择的资源进
行投资从而改变竞争环境的行为 。
? 对策略性进入壁垒的分析是建立在非合作博弈理论和信息经济学
的基础之上, 进入和进入阻挠被看成是一个在位企业和潜在进入企
业的博弈过程 。
?由于在位企业拥有首先行动和信息上的优势, 它可以通过进行不
可逆的投资或通过自己的行动向潜在进入企业传递对自己有利的信
息, 使潜在进入者预期到进入后无法获得经济利润, 从而主动放弃
进入 。
策略性进入壁垒
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?进入博弈的扩展形式 （ 如图 ）
?这一博弈有两个纳什均衡 （ 不进入, 斗争 ） 和 （ 进入, 默许 ） 。
但进入阻挠均衡 （ 不进入, 斗争 ） 并不是子博弈精炼纳什均衡, 因
为在位企业的斗争策略是不可置信威胁, 在给定进入者已经进入的
情况下, 在位企业如果实施斗争策略将使自己遭受损失, 在位企业
从自身利益出发会选择默许, 因此进入企业不会被斗争威胁所吓倒,
惟一的子博弈精炼纳什均衡是 （ 进入, 默许 ）, 进入企业将选择进
入 。
进入阻挠的一般模型
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进入阻挠的一般模型
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?有效的进入阻挠 （ 如图 ）
进入阻挠的一般模型
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?利用逆向归纳法分析该博弈, 如果, 则已进行策略性投
资的在位企业的最优选择就是斗争, 而进入者的最佳策略就是不进
入市场, 此时在位企业的利润水平为 。 如果在位企业采取消极
行动, 则进入者就会进入, 在位企业的利润为, 因此只有,
并且 时, 即 时, 存在一个子博弈精炼纳
什均衡, 在位企业的均衡策略是 （ 采取积极行动, 如果发生进入就
进行斗争 ）, 潜在进入企业的均衡策略是不进入, 均衡结果是在位
企业通过对相关战略资源的投资有效地阻止了进入并使自己获得了
经济利润 。
进入阻挠的一般模型
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? 在位企业的这种投资能否成功阻止进入取决于三个基本条件：
（ 1） 这种策略性投资必须发生在进入者的进入决策之前, 而且能被
进入者观察到 。 （ 2） 这种投资能通过改变在位者的策略空间和支付
函数或通过向进入者传递有关市场信息而改变进入者对进入后利润
的预期, 从而影响进入者的进入决策 。 （ 3） 这种投资必须是不可回
收或不可逆的, 具有承诺价值 。
?沉没成本：是指企业在进入市场时所投入的资本, 当企业退出市
场时, 不能收回的部分 。 其关键之处就在于它的不可回收或不可逆
性产生的承诺价值 。
沉没成本 (sunk cost)与进入阻挠
干春晖 博士 教授 博导 上海财经大学
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?在位企业充分利用自己的在位优势和先动优势, 通过
策略性投资使潜在进入者改变对进入后产业内竞争状况
和利润的预期, 从而使潜在进入者降低进入规模或根本
不进入市场, 在位企业的沉没成本的比例越大, 进入者
进入的动力越弱 。
沉没成本 (sunk cost)与进入阻挠
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?过度生产能力投资
在很多产业中, 企业调整产量是要花费成本的 。 为提高产出,
企业可能需要增加新的设备, 投入必要的劳动力和原材料 。 在位企
业可在潜在进入者进入前进行过度生产能力投资, 这些生产能力在
进入发生之前是闲置的 。 一旦进入者进入, 在位企业可利用已投资
的闲置生产能力迅速扩大产量, 实施斗争策略, 使进入者蒙受损失 。
潜在进入者在观察到在位企业所作的过度生产能力投资后, 理性预
期到自己进入后将招致在位者激烈的价格战, 自己无法从进入中获
利, 因此会放弃进入 。
常见的进入阻挠策略
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?干中学 (learning by doing),是指随着企业所生产的累计产量的增
加, 由于在生产过程中生产经验的积累使企业生产的效率不断提高,
生产的平均成本下降 。
?干中学能使在位企业获得多少优势取决于两点,（ 1） 在位企业通
过干中学能比新进入企业降低多少成本； （ 2） 学习需要花费的时间 。
如果学习周期很长或很短, 在位企业所能获取的优势都不会很大 。
学习周期很短时, 新进入企业会较容易赶上在位者 。 学习周期很长
时, 在位企业只能稍稍领先, 不会有太大的优势 。 当学习周期趋中
时, 干中学的策略效应比较明显, 在位企业能通过在干中学上的策
略性投资阻止进入, 并获取较高的利润 。
常见的进入阻挠策略
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?提高竞争对手的成本
在位企业采取策略性行为提高竞争对手的成本可以使自己获得
成本上的优势, 从而达到阻止进入的目的 。
?在位者提高竞争对手成本的方法很多, 主要有：
? 垂直一体化
? 利用政府管制
? 利用产品的互补性和配件生产
? 提高工资和其他投入品的价格
常见的进入阻挠策略
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?影响未来的需求结构, 在位企业影响未来需求结构的策略性行为
主要有三种：
? 产品扩散策略
? 提高转换成本
? 利用长期契约锁定产品需求
常见的进入阻挠策略
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? 从长期看进入壁垒对社会福利有双重效应 。
?一方面, 进入壁垒是与垄断力量相联系的 。 进入壁垒限制了潜在
进入者进入, 从而减少了产业中厂商的数目, 提高了这一产业的集
中度和增强了该产业内大企业的市场权力, 从而易于生成垄断性的
市场结构, 这一结果倾向于减少社会总福利 。
?另一方面进入壁垒的存在又具有正面作用, 一定高度的进入壁垒
可以提高资源的配置效率：
进入壁垒与效率
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? 企业进入或退出市场, 其实质是资源重新配置的一种方式,
在这一过程中需要增加许多额外成本 。
? 对于规模经济显著的产业来说, 由于进入壁垒的存在, 可以
阻止低效率的原子型小企业进入市场, 提高产业集中度, 使社
会获得规模经济效益 ；
进入壁垒与效率
干春晖 博士 教授 博导 上海财经大学
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? 沉没成本与流动性壁垒 （ mobility barriers）
? 流动性壁垒是指限制资本在产业间流动从而使产业内的在位
企业获得优势的因素 。
?沉没成本是理解流动性壁垒的关键因素, 正是沉没成本阻止了
资本在产业间的流动, 限制了潜在进入者进入新的产业领域 。
?可竞争市场与市场均衡
?所谓完全可竞争市场 （ perfectly contestable market） 是指市场
内的企业从该市场退出时完全不用负担不可回收的沉没成本,
从而完全自由地进入或退出市场 。
流动性壁垒与可竞争市场理论
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? 由于沉没成本为零, 进入和退出是自由的, 潜在进入者为了
追求利润会迅速进入任何一个具有经济利润的可竞争市场, 而
当在位者做出报复反应使价格下降到无利可图时, 它们会无摩
擦地快速撤出 。 这种进入形式通常被称为, 打了就跑, 策略
(Hit-and-run entry),进入企业在该产业中滞留时间的长短, 通
常取决于在位企业的反应速度 。
?可竞争市场理论表明, 在沉没成本为零和不存在流动性壁垒的
条件下, 即使是垄断和寡占市场, 潜在进入的压力迫使在位企
业只能把价格确定在经济利润为零的水平上, 从而实现了资源
的有效配置 。
流动性壁垒与可竞争市场理论
干春晖 博士 教授 博导 上海财经大学
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?为什么在位企业赚取经济利润是衡量进入壁垒的前提条件？
?你认为规模经济是一种进入壁垒吗？ 请说明你的理由 。
?在位企业如何有效地阻止潜在进入者的进入？
?通过例子比较结构性进入壁垒和策略性进入壁垒并说明两者之间
的关系 。
?你同意, 适度的进入壁垒可能意味着效率的改善, 这一说法吗？
什么样的产业特点会使进入壁垒有利于社会福利的改善？
? 在现实市场环境中有完全满足可竞争市场条件的产业领域吗？ 请
举例说明 。
思考与练习题
干春晖 博士 教授 博导 上海财经大学
