第八章 利润表、利润分配表的
编制与分析
? 利润表（含利润分配表）是总括地反映企
业一定期间内经营成果的实现及其分配情
况的报表。是一个动态的时期报表。
? 利润分配的有关内容可归为利润表的一部
分，也可以另行编制利润分配表。
? 8.1 利润表的基本结构及格式
? 8.2 利润分配表及其填制
? 8.3 认识利润和分析企业利润的质量
8.1 利润表的基本结构及格式
? 利润表及其蕴含的运算公式
8.2 利润分配表及其填制
? 利润分配表是利润表的附表，每年编制一
次。（利润表每月编制一次）
8.3 认识利润和分析企业利润的质量
应该关注几个问题
? 利润是可以被人为调节的
? 利润与现金流量的不一致
? 高质量的利润质量应具有的特征
? 利润质量的具体分析
? 利润质量恶化的主要表现
利润是可以被人为调解的
? 权责发生制
? 企业调节收入的手段：人为推迟或提前确
认收入的实现时间、通过帐外交易隐匿收
入、股权投资核算中不恰当地选择成本法
或权益法、利用关联交易转移利润等。
? 企业调节费用的手段：人为推迟或提前费用的确
认时间；故意混淆资本性支出与收益性支出（如
将本应作为当期费用的支出计入“待摊费用”等
项目）；利用资产与费用之间转化方式和转化时
间的选择（如故意推迟将已经完工的固定资产由
“在建工程”结转“固定资产”，从而推迟开始
计提折旧的时间）；坏账准备和各种减值准备计
提比率有意高估或低估；存货的计价方法的选择；
摊销性资产的摊销时间等。
利润与现金流量的不一致
? 由于权责发生制导致会计期间的利润与对应的现
金流量不一致。
? 企业在某一会计期间可能有利润但货币资金短缺，
也可能是账面亏损而不乏现金。
? 企业获取的经营成果最终的表现是企业现金流量
的增加，因此从长远看，利润与现金流量的关系，
两者最终是趋于一致的。
高质量的利润质量应具有的特征
? 企业具有一定的持续盈利能力
? 利润结构基本合理
? 利润具有较强的获取现金的能力
1.具有一定的盈利能力
? 指企业在会计政策保持一贯性的条件下，
在绝对额上，企业具有大于零的净利润；
在获利能力比率上，其 净资产收益率, 总
资产报酬率, 营业利润率 等指标在同行业
中处于平均水平以上。
2.利润结构合理性分析
? 企业的利润结构应该与企业的资产结构相匹配
? 费用变化是合理的，费用在年度之间没有出现不
合理的下降
? 利润总额各部分的构成合理 (营业利润、投资收
益、营业外收支差额 )
3.企业的利润具有较强获取现金能
力? 现金流量表中“经营活动产生的现金流量净额”
与利润表中“同口径营业利润”（营业利润 +财
务费用 -所得税）应当尽可能地接近
利润质量的具体分析
对利润形成过程的分析
1,营业收入（营业收入的品种构成、地区构成、
关联方交易获取的收入在总收入中的比重、部
门或地区行政手段对企业业务收入的贡献）
2,投资收益（长期投资增加的投资收益，现金的
可回收性较差）
3,营业成本（不可控因素和可控因素）
4,营业费用（在企业业务发展的条件下，企业的
营业费用不应当降低）
5,管理费用
6,财务费用（贷款规模、贷款利息率和贷款期限）
对利润结果的分析
? 企业利润各项目的变化会引起资产负债表项目
的相应变化
? 从利润主要项目所对应的资产负债表项目来看，
主要涉及货币资金、应收账款、应收票据、其
他应收款（或应收股利、应收利息）、存货、
长短期待摊费用、长短期投资、固定资产、无
形资产等。其中，应收账款的质量影响了赊销
利润的质量；固定资产的质量反映了利润中折
旧费的合理性；存货的质量反映了利润中主营
业务成本计量的合理性，等等。
利润质量恶化的主要表现
1,企业扩张过快
2,企业反常压缩酌量性成本
3,企业变更会计政策和会计估计
4,商业债权规模的不正常增加、商业债权平均收账期
的不正常变长
5,企业存货周期过于缓慢，毛利率持续下降
6,应付账款规模的不正常增加、应付账款平均付账期
的不正常延长
7,企业无形资产规模的不正常增加
8,企业业绩过度依赖于非主营业务
9,企业集体的各种准备过低
10,企业举债过度
11,注册会计师变更、审计报告出现异常
净资产收益率
? 净资产收益率是企业一定时期净利润与平均净资产的比
率。它是反映自有资金投资收益水平的指标，是企业盈
利能力指标的核心。其计算公式：
净资产收益率＝净利润 /平均净资产 x100%
说明：净利润＝利润总额 — 应交所得税
平均净资产＝ (所有者权益年初数 +所有者权益年末数 )／ 2
净资产收益率是评价企业自有资本及其积累获取报
酬水平的最具综合性与代表性的指标，反映企业资本运
营的综合效益。该指标通用性强，适应范围广，不受行
业局限，在国际上的企业综合评价中使用率非常高。一
般认为，净资产收益率越高，企业自有资本获取收益的
能力越强，运营效益越好，对企业投资人、债权人的保
证程度越高 返回
总资产报酬率
? 总资产报酬率是企业一定时期内获得的报酬总额与平均
资产总额的比率。它是反映企业资产综合利用效果的缴，
也是衡量企业利用债权人和所有者权益总额所取得盈利
的重要指标。其计算公式：
总资产报酬率＝税前利润总额 /平均资产总额 × 100%
其中
平均资产总额＝ (资产总额年初数 +资产总额年末数 )／ 2
总资产报酬率全面反映了企业全部资产的获利水平，
企业所有者和债权人对该指标都非常关心。一般情况下，
该指标越高，表明企业的资产利用效益越好，整个企业
盈利能力越强，经营管理水平越高。企业还可以将该指
标与市场资本利率进行比较，如果前者较后者大，则说
明企业可以充分利用财务杠杆，适当举债经营，以获得
更多的收益。 返回
营业利润率
? 营业利润率 =营业利润总额 / 净利润总额
返回
编制与分析
? 利润表（含利润分配表）是总括地反映企
业一定期间内经营成果的实现及其分配情
况的报表。是一个动态的时期报表。
? 利润分配的有关内容可归为利润表的一部
分，也可以另行编制利润分配表。
? 8.1 利润表的基本结构及格式
? 8.2 利润分配表及其填制
? 8.3 认识利润和分析企业利润的质量
8.1 利润表的基本结构及格式
? 利润表及其蕴含的运算公式
8.2 利润分配表及其填制
? 利润分配表是利润表的附表，每年编制一
次。（利润表每月编制一次）
8.3 认识利润和分析企业利润的质量
应该关注几个问题
? 利润是可以被人为调节的
? 利润与现金流量的不一致
? 高质量的利润质量应具有的特征
? 利润质量的具体分析
? 利润质量恶化的主要表现
利润是可以被人为调解的
? 权责发生制
? 企业调节收入的手段：人为推迟或提前确
认收入的实现时间、通过帐外交易隐匿收
入、股权投资核算中不恰当地选择成本法
或权益法、利用关联交易转移利润等。
? 企业调节费用的手段：人为推迟或提前费用的确
认时间；故意混淆资本性支出与收益性支出（如
将本应作为当期费用的支出计入“待摊费用”等
项目）；利用资产与费用之间转化方式和转化时
间的选择（如故意推迟将已经完工的固定资产由
“在建工程”结转“固定资产”，从而推迟开始
计提折旧的时间）；坏账准备和各种减值准备计
提比率有意高估或低估；存货的计价方法的选择；
摊销性资产的摊销时间等。
利润与现金流量的不一致
? 由于权责发生制导致会计期间的利润与对应的现
金流量不一致。
? 企业在某一会计期间可能有利润但货币资金短缺，
也可能是账面亏损而不乏现金。
? 企业获取的经营成果最终的表现是企业现金流量
的增加，因此从长远看，利润与现金流量的关系，
两者最终是趋于一致的。
高质量的利润质量应具有的特征
? 企业具有一定的持续盈利能力
? 利润结构基本合理
? 利润具有较强的获取现金的能力
1.具有一定的盈利能力
? 指企业在会计政策保持一贯性的条件下，
在绝对额上，企业具有大于零的净利润；
在获利能力比率上，其 净资产收益率, 总
资产报酬率, 营业利润率 等指标在同行业
中处于平均水平以上。
2.利润结构合理性分析
? 企业的利润结构应该与企业的资产结构相匹配
? 费用变化是合理的，费用在年度之间没有出现不
合理的下降
? 利润总额各部分的构成合理 (营业利润、投资收
益、营业外收支差额 )
3.企业的利润具有较强获取现金能
力? 现金流量表中“经营活动产生的现金流量净额”
与利润表中“同口径营业利润”（营业利润 +财
务费用 -所得税）应当尽可能地接近
利润质量的具体分析
对利润形成过程的分析
1,营业收入（营业收入的品种构成、地区构成、
关联方交易获取的收入在总收入中的比重、部
门或地区行政手段对企业业务收入的贡献）
2,投资收益（长期投资增加的投资收益，现金的
可回收性较差）
3,营业成本（不可控因素和可控因素）
4,营业费用（在企业业务发展的条件下，企业的
营业费用不应当降低）
5,管理费用
6,财务费用（贷款规模、贷款利息率和贷款期限）
对利润结果的分析
? 企业利润各项目的变化会引起资产负债表项目
的相应变化
? 从利润主要项目所对应的资产负债表项目来看，
主要涉及货币资金、应收账款、应收票据、其
他应收款（或应收股利、应收利息）、存货、
长短期待摊费用、长短期投资、固定资产、无
形资产等。其中，应收账款的质量影响了赊销
利润的质量；固定资产的质量反映了利润中折
旧费的合理性；存货的质量反映了利润中主营
业务成本计量的合理性，等等。
利润质量恶化的主要表现
1,企业扩张过快
2,企业反常压缩酌量性成本
3,企业变更会计政策和会计估计
4,商业债权规模的不正常增加、商业债权平均收账期
的不正常变长
5,企业存货周期过于缓慢，毛利率持续下降
6,应付账款规模的不正常增加、应付账款平均付账期
的不正常延长
7,企业无形资产规模的不正常增加
8,企业业绩过度依赖于非主营业务
9,企业集体的各种准备过低
10,企业举债过度
11,注册会计师变更、审计报告出现异常
净资产收益率
? 净资产收益率是企业一定时期净利润与平均净资产的比
率。它是反映自有资金投资收益水平的指标，是企业盈
利能力指标的核心。其计算公式：
净资产收益率＝净利润 /平均净资产 x100%
说明：净利润＝利润总额 — 应交所得税
平均净资产＝ (所有者权益年初数 +所有者权益年末数 )／ 2
净资产收益率是评价企业自有资本及其积累获取报
酬水平的最具综合性与代表性的指标，反映企业资本运
营的综合效益。该指标通用性强，适应范围广，不受行
业局限，在国际上的企业综合评价中使用率非常高。一
般认为，净资产收益率越高，企业自有资本获取收益的
能力越强，运营效益越好，对企业投资人、债权人的保
证程度越高 返回
总资产报酬率
? 总资产报酬率是企业一定时期内获得的报酬总额与平均
资产总额的比率。它是反映企业资产综合利用效果的缴，
也是衡量企业利用债权人和所有者权益总额所取得盈利
的重要指标。其计算公式：
总资产报酬率＝税前利润总额 /平均资产总额 × 100%
其中
平均资产总额＝ (资产总额年初数 +资产总额年末数 )／ 2
总资产报酬率全面反映了企业全部资产的获利水平，
企业所有者和债权人对该指标都非常关心。一般情况下，
该指标越高，表明企业的资产利用效益越好，整个企业
盈利能力越强，经营管理水平越高。企业还可以将该指
标与市场资本利率进行比较，如果前者较后者大，则说
明企业可以充分利用财务杠杆，适当举债经营，以获得
更多的收益。 返回
营业利润率
? 营业利润率 =营业利润总额 / 净利润总额
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